Пассивные операции коммерческих банков. Активные и пассивные операции коммерческого банка Что является примером пассивных операций банка

Федеральное государственное образовательное бюджетное учреждение

высшего профессионального образования

"Финансовый университет при Правительстве Российской Федерации"

(Финуниверситет)

Владикавказский филиал Финуниверситета

Кафедра "Экономика и финансы"

ВЫПУСКНАЯ КВАЛИФИКАЦИОННАЯ (БАКАЛАВРСКАЯ) РАБОТА

На тему: "Пассивные операции коммерческих банков"

Студента группы 4-ВЭП

Финансово-экономического

факультета Гиоевой Марины Анатольевны

Научный руководитель:

Старший преподаватель: Цараков В.К.

Владикавказ 2014

Введение

3. Проблемы и перспективы совершенствования пассивной деятельности коммерческих банков в современных условиях

Заключение

Список использованной литературы

Введение

В условиях рыночной экономики особую важность приобретает процесс формирования банковских пассивов, оптимизации их структуры и в связи с этим - качество управления всеми источниками денежных средств, которые образуют ресурсный потенциал коммерческого банка. Создание оптимальной ресурсной базы коммерческого банка является важной составляющей процесса обеспечения заданного уровня ликвидности и прибыльности банковской деятельности. Устойчивая ресурсная база банка позволяет ему успешно проводить кредитные и иные активные операции. Поэтому каждый коммерческий банк стремится наращивать свои ресурсы. Результаты деятельности банка зависят от формирования его пассивов, в частности, от мобилизации денежных средств предприятий, организаций, населения.

Банк может выдавать кредиты, осуществлять другие активные операции, приносящие доходы, но лишь в пределах имеющихся у него свободных ресурсов. Следовательно, операции, в результате которых формируются ресурсы банка, играют первичную и определяющую роль по отношению к активным операциям. Поэтому важно показать какие это ресурсы, так как именно пассивные операции определяют объем и масштабы доходных операций.

При осуществлении банками тех или иных пассивных операций у него образуются различные виды ресурсов: собственные и привлеченные. Традиционно основной объем ресурсов формируется банками за счет привлеченных средств. Чаще всего их доля в общей сумме банковских ресурсов составляет около 70%, а у некоторых банков может достигать 85-90%.

Актуальность данной темы для написания выпускной квалификационной работы заключается в том, что с переходом на рыночные отношения банки сталкиваются с рядом проблем при формировании ресурсной базы: жесткая конкуренция при закреплении клиентского рынка за определенными банками, конкуренция тарифных политик банков, способность и оперативность банков к быстрому внедрению прогрессивных технологических решений для удовлетворения быстро растущего спроса на кредитные ресурсы предприятий и организаций в условиях развивающихся ускоренными темпами всех отраслей отечественной экономики. Тема дипломной работы становится еще более актуальной в условиях развивающегося в последнее время финансового кризиса, выражающегося в дефиците ликвидности.

Привлеченные ресурсы выступают важнейшим фактором получения прибыли банков, используемым для проведения активных операций банками, приобретения ценных бумаг, содействуют получению прибыли для обеспечения долговременного роста.

Размер и стоимость привлеченных ресурсов - одна из составляющих развития и достижения успеха банком. Способность привлекать значительные ресурсы свидетельствует о профессионализме руководства и специалистов банка, доверии к банку со стороны клиентов.

Задачи, стоящие перед банком, заставляют искать новые каналы привлечения средств, принципиально иные способы аккумуляции временно свободных денежных средств юридических и физических лиц. Существует множество различных видов привлечения средств. Каждый из них имеет для банка свое значение и особенности, поэтому среди данного многообразия банку необходимо выбрать именно те, которые наиболее подходят для него с учетом складывающихся на рынке факторов, влияющих на банковскую деятельность. Также, определенную остроту данной проблеме создают другие банки, которые действуют на рынке ресурсов и создают на нем определенную конкуренцию.

Анализ пассивов банка имеет важное значение, так как позволяет увидеть соотношение между наиболее стабильной и изменчивой частями капитала банка. В результате анализа разрабатываются определенные рекомендации для стимулирования желательных и устранения, сдерживания негативных и менее предпочтительных тенденций в деятельности банка, определяется система координирующих и регулирующих мероприятий.

Цель данной выпускной квалификационной работы - раскрыть сущность и структуру пассивных операций коммерческого банка.

Для осуществления данной цели необходимо выполнить ряд задач:

изучить теоретические основы формирования пассивных операций коммерческого банка;

проанализировать состав и структуру ресурсов коммерческого банка на примере конкретного банка;

раскрыть основные аспекты управления пассивными операциями коммерческого банка;

определить основные направления совершенствования управления пассивными операциями коммерческого банка.

При написании выпускной квалификационной работы были использованы следующие методы: монографический, аналитический, экспертно-логический, статистический и другие методы.

пассивные операции коммерческий банк

1. Теоретичекие основы пассивных операций коммерческих банков

1.1 Сущность и классификация пассивных операций коммерческих банков

Пассивные операции коммерческого банка - это деятельность банка по аккумулированию собственных и привлеченных средств в целях их размещения.

Назначение пассивных операций коммерческого банка состоит в следующем:

обеспечение ресурсами деятельности банка;

формирование дополнительных источников средств для производительного использования в экономике;

увеличение доходов физических и юридических лиц, получающих банковские проценты по вкладам;

рост собственного капитала банка;

создание резервных фондов страхования банковских операций.

Пассивные операции - операции по мобилизации средств, а именно: привлечение кредитов, вкладов (депозитных, сберегательных), получение кредитов от других банков, эмиссия собственных ценных бумаг. Средства, получаемые в результате пассивных операций, являются основой непосредственной банковской деятельности. Активные операции - операции по размещению средств. В результате активных операций банки получают дебетовые проценты, которые должны быть выше кредитовых процентов, выплачиваемых банком по пассивным операциям. Разница между дебетовыми и кредитовыми процентами (маржа) - одна из важнейших традиционных статей дохода банка (банковская прибыль формируется за счет комиссионных сборов за банковские услуги).

Основные пассивные операции коммерческого банка - депозитные.

Депозитные операции - это срочные и бессрочные вложения клиентов банка. Средства, хранящиеся на счетах до востребования (бессрочные вклады), предназначаются для осуществления текущих платежей - наличными или через банк при помощи чеков, кредитных карточек или аккредитивов. Другой вид депозитных вкладов - срочные вклады (с определенными сроками погашения). По этим вкладам обычно выплачиваются более высокие проценты, зависящие от срока вклада, поскольку банки могут более длительное время распоряжаться средствами вкладчика и имеют возможность реинвестировать их. Чаще всего на срочные счета помещаются средства целевого назначения, например суммы, предназначенные предпринимателем для покупки оборудования через 6 месяцев.

К пассивным операциям относятся и различные сберегательные операции. Сберегательные депозиты служат для накопления средств клиента, о чем клиенту выдается свидетельство (сберегательная книжка).

К пассивным операциям коммерческого банка можно отнести:

создание и увеличение собственного капитала за счет отчислений от прибыли;

эмиссию ценных бумаг и их размещение на открытом рынке;

депозитные операции;

межбанковские займы на внутреннем и внешнем рынке.

Среди депозитных операций выделяют следующие группы:

депозиты до востребования;

срочные и сберегательные депозиты.

С помощью первых двух форм пассивных операций создается первая крупная группа ресурсов - собственные ресурсы. Следующие два вида пассивных операций создают вторую крупную группу ресурсов - заемные, т.е. привлеченные ресурсы.

Значение собственных ресурсов банка, прежде всего, состоит в том, чтобы поддерживать его устойчивость. На начальном этапе создания банка именно собственные средства покрывают первоочередные расходы (земля, здания, оборудование, зарплата), без которых банк не может начать сою деятельность. За счет собственных ресурсов банки создают необходимые им резервы. Наконец собственные ресурсы являются главным источником вложений в долгосрочные активы.

Привлеченные средства банков покрывают значительную часть потребности в денежных ресурсах для осуществления активных операций, прежде всего кредитных. Роль их исключительна высока. Мобилизируя временно свободные средства юридических и физических лиц на рынке кредитных ресурсов, коммерческие банки с их помощью удовлетворяют потребность экономических агентов в дополнительных оборотных средствах, способствуют превращению денег в капитал, обеспечивают потребности населения в потребительском кредите.

Депозитными называются операции банков по привлечению денежных средств юридических и физических лиц в депозиты (вклады) на определенные сроки либо до востребования. На долю депозитных операций обычно приходится основная часть пассивов банков.

К недопозитным источникам привлечения ресурсов, как отмечалось ранее, относятся: получение займов на межбанковском рынке, соглашения о продаже ценных бумаг с обратным выкупом, учет векселей и получение ссуд у ЦБ РФ, получение зарубежных займов, продажа банковских акцентов, эмиссионные источники: выпуск векселей, выпуск облигаций и др.

К собственным средствам банков относятся:

резервный фонд;

другие фонды, образуемые за счет прибыли банка;

страховые резервы;

не распределенная прибыль прошлых лет;

не распределенная прибыль текущего года;

резервы на покрытие кредитных рисков;

резервы на риски по операциям с ценными бумагами.

Уставной фонд (капитал) банка - это отправная точка в организации банковского дела. Он создает экономическую основу существования и является обязательным условием образования банка как юридического лица. Его величина регламентируется законодательными актами центральных банков и, более того, является предметом соглашения ЕЭС, которое регламентирует его минимальную величину в сумме 5 млн. евро.

Уставной фонд формируется за счет вкладов участников - юридических и физических лиц и служит обеспечением их обязательств.

Резервные фонды создаются с целью ликвидации возможных убытков, возникающих в деятельности банка, и обеспечивают стабильность его функционирования. Величины резервных фондов устанавливаются в законодательном порядке в процентах к фактически созданному уставному капиталу.

В банке создаются также фонды для производственного и социального развития самого банка за счет прибыли.

Уставной фонд формируется в сумме номинальной стоимости акций, распространенных либо путем открытой подписки на них (в организации банка как акционерного общества открытого типа) либо в порядке распределения всех акций между учредителями в соответствии с размером доли в уставном фонде (акционерные общества закрытого типа).

Уставной фонд может создаваться только за счет собственных средств участников банка. Формирование уставного фонда за счет банковских кредитов не допускается. Не могут быть использованы также для взносов в уставной фонд привлеченные денежные средства.

Коммерческие банки, созданные как АО, для увеличения уставного капитала могут выкупать дополнительное количество акций и распространять их между юридическими лицами и гражданами. В коммерческих банках с участием иностранного капитала уставной фонд частично может быть образован в валюте.

Пропорционально вкладу в уставный капитал каждый его акционер ежегодно получает часть банковской прибыли в виде дивидендов.

В отечественной практике порядок расчета капитала коммерческих банков установлен нормативными актами Центрального Банка РФ.

Для оценки достаточности собственного капитала был введен показатель H1, который равен отношению собственного капитала к активам Ар, рассчитанным с учетом риска его отдельных групп:

Н1 = К/Ар

где К - собственный капитал

Значение Н1, установленное Банков России для банков с капиталом выше 5 млн. евро - 10%, для банков с капиталом ниже 5 млн. евро - 11%.

Капитал банков внутренне неоднороден. Основная его часть - ядро - включает обыкновенные акции, прибыль, общие резервы. Это самые надежные элементы. По методике, принятой Базельским комитетом по банковскому надзору, эти компоненты, наряду с отдельными видами привилегированных акций (не предусматривающие накопления дивидендов бессрочных привилегированных акций) и некоторыми другими фондами, составляют базовый капитал или капитал 1-го уровня.

Прочие привилегированные акции, различные специальные резервы и фонды, долгосрочные субординированные займы, отвечающие определенным требованиям. Образуют дополнительный капитал или капитал 2-го уровня. Базельским комитетом установлены минимально допустимое отношение капитала к взвешенным по риску активам и внебалансовым операциям в 8% и минимальная доля капитала 1-го уровня в размере 50% всего капитала.

Банк России ввел порядок расчета капитала в соответствии с рекомендациями Базельского комитета.

Величина банковского капитала должна быть достаточной для покрытия банковских рисков.

Основные виды банковских рисков следующие:

кредитные риски (потери от невозврата кредитов);

финансовые риски (курсовые риски, связанные с переоценкой вследствие резких изменений валютного курса; риски рынка ценных бумаг, связанные с обесцениванием вложений вследствие изменения процентных ставок);

риски потери ликвидности (оцениваются через затраты на восстановление ликвидности).

Кроме рисков, реализация которых отражается в балансах, необходимо учитывать и риски по внебалансовым операциям, прежде всего по срочным сделкам с валютой и другим финансовым инструментам.

Таким образом, качество капитала банковской системы (банка) можно измерить и тем, насколько он способен компенсировать потери, вызванные различными видами рисков. Основной критерий - величина располагаемого капитала, который остается у банка после покрытия уже реализованных рисков. Он равен:

РК = БК - ПЗ - ИА

где РК - располагаемый капитал; БК - балансовый капитал; ПЗ - просроченная задолженность; ИА - иммобилизованные активы (реализованный риск потери ликвидности).

В соответствии с международной практикой качество капитала оценивается соотношением его с теми видами активов, на покрытие которых потребуется капитал. К наиболее рискованным активам относятся кредитные вложения, инвестиции в корпоративные ценные бумаги, иммобилизованные активы.

Специфика банковского учреждения как одного из видов коммерческого предприятия состоит в том, что подавляющая часть его ресурсов формируется не за счет собственных, а за счет заемных средств. Возможности банков в привлечении средств регулируются ЦБ РФ и в настоящее время определяются исходя из размеров собственного капитала банка и его организационно-правовой формы.

В общей сумме банковских ресурсов привлеченные ресурсы занимают преобладающее место.

В мировой банковской практике все привлеченные ресурсы по способу их аккумуляции группируются следующим образом:

депозиты

недепозитные привлеченные средства.

Основную часть привлеченных ресурсов коммерческих банков составляют депозиты, т.е. денежные средства, внесенные в банк клиентами - частными и юридическими лицами на определенные счета.

Депозиты выступают для вкладчика в двойной роли: в роли денег, с одной стороны, и в роли капитала, приносящего процент, с другой. Преимущество депозита перед намеченными деньгами заключается в том, что депозит приносит проценты, а недостаток - в том, что депозит приносит пониженный процент по сравнению с тем процентом, который обыкновенно приносит капитал.

Этот пониженный процент - не случайное явление, а существенный момент природы банка как коммерческого учреждения. Выплачиваемый по депозитам процент ниже того процента, который банки получают за помещаемые ими в различных предприятиях средства. На эту разницу и существует банк.

По экономическому содержанию депозиты можно разделить на группы:

депозиты до востребования;

срочные депозиты;

сберегательные вклады.

Депозиты можно классифицировать также и по другим признакам: по срокам, по видам вкладчиков, условиям внесения и изъятия средств, уплачиваемым процентом и др.

В мировой банковской практике, наряду с обычными депозитными счетами до востребования, широкое развитие получили такие виды депозитных счетов до востребования как нац-счета (США).

Нацсчета - это депозитные счета до востребования, на которые можно выписывать расчетные документы в пользу третьих лиц. Эти счета сочетают принцип ликвидности с возможностью получения доходов в виде процентов. Эти счета открываются только частным лицам и бесприбыльным фирмам.

В странах с развитой рыночной экономикой на долю депозитов до востребования приходится около 30% в сумме привлеченных ресурсов.

Срочные депозиты и сберегательные вклады представляют наиболее устойчивую часть депозитных ресурсов. Срочные депозиты - это денежные средства, внесенные в банк на фиксированный срок. Они подразделяются на:

·собственно срочные депозиты;

·депозиты с предварительным уведомлением об изъятии средств.

По срочным вкладам с предварительным уведомлением об изъятии средств банки требуют от вкладчика специального заявления на изъятие средств. Сроки подачи таких заявлений заранее оговариваются, и соответственно им устанавливается величина процента по депозиту.

Таким образом, срочный вклад (депозит) имеет четко определенный срок, по нему уплачивается, как правило, фиксированный процент и вводятся ограничения по досрочному изъятию вклада. При изъятии вклада ранее срока банк взыскивает штраф в сумме заранее согласованного процента от величины депозита и срока изъятия.

Размер вознаграждения, выплачиваемый клиенту по срочному вкладу, зависит от срока суммы депозита и выполнения вкладчиком условий договора. С ростом срока и суммы вклада возрастает процент по нему. Действующая практика предусматривает оформление срочных вкладов на 1,3,6,9,12 месяцев или более длительные сроки. Такая детальная градация стимулирует вкладчиков к рациональной организации собственных средств и их помещению во вклады, а также создает банкам условия для управления своей ликвидностью.

Сберегательные вклады занимают промежуточное положение между срочными депозитами и депозитами до востребования. Традиционно эти операции осуществлял Сбербанк, однако в настоящее время в ходе конкретной борьбы за ресурсы коммерческие банки стали активно осваивать этот сектор рынка ссудных капиталов.

Зарубежная практика рассматривает сберегательные операции обособленно от депозитных, акцентируя внимание на том, что отличительной особенностью сберегательного вклада является то, что его владельцу выдается свидетельство о наличии вклада, чаще всего сберегательная книжка.

Исходя из вышесказанного, следует, что к сберегательным относятся вклады, образованные с целью накопления или сохранения денежных сбережений.

Сберегательные счета (вклады) могут иметь и не иметь фиксированного срока. Наиболее распространенными видами персональных депозитных счетов является сберегательный вклад с книжкой.

В отечественной банковской практике сберегательные счета открываются только физическим лицом. В зарубежной практике такие счета открываются также некоммерческим организациям и деловым фирмам. Уплачиваемые по сберегательным счетам проценты обычно ниже, чем по срочным депозитам.

Разнообразностью срочных депозитов и сберегательных вкладов является депозитные и сберегательные сертификаты.

Депозитный или сберегательный сертификат - это письменное свидетельство банка элемента о вкладе денежных средств, удостоверяющее право вкладчика или его правопреемника на получение денежных средств по истечении установленного срока и процентов по нему.

Сертификаты могут быть именными, на предъявителя, могут быть переданы или подарены. Сертификаты не могут служить расчетным или платежным средством за проданные товары и оказание услуги.

Депозитные сертификаты выпускаются на крупные суммы и приобретаются юридическими лицами. Право требования по депозитному сертификату может быть передано только юридическим лицам, зарегистрированным в РФ.

Мировой банковской практике известны два вида депозитных сертификатов:

передаваемые (обращающиеся) депозитные сертификаты могут быть переданы другому лицу путем купли-продажи их на вторичном рынке.

непередаваемые депозитные сертификаты хранятся у "вкладчика" и предъявляются им в банк по истечении срока.

Коммерческие банки РФ могут выпускать срочные депозитные сертификаты максимальным сроком обращения до 1 года. Сберегательные сертификаты - предназначены для реализации преимущественно физическим лицам. Срок обращения срочных сберегательных сертификатов может превышать 1 год и составлять 3 года, если условия их выпуска согласованы с ЦБ РФ. Если срок получения депозита или вклада по сертификату просрочен, то такой сертификат становится документом до востребования. Банк обязан выплатить указанную в нем сумму по первому требованию владельца. Сберегательные сертификаты могут быть переданы только физическому лицу.

Срочные депозитные и сберегательные сертификаты могут быть предъявлены к оплате ранее установленного срока, если это предусмотрено договором покупки сертификата. В этом случае банк уплачивает проценты по пониженной ставке.

К числу одной из форм мобилизации кредитных ресурсов следует отнести банковские векселя (эмиссионный источник привлечения ресурсов). Преимущество банковских векселей состоит в том, что они могут использоваться:

в качестве залога при получении ссуд;

физическими и юридическими лицами;

имеют достаточно высокую ликвидность;

высокую процентную ставку;

имеют различную срочность.

Отдельные коммерческие банки выпускают валютные векселя, что расширяет их возможности для аккумуляции кредитных ресурсов в иностранной валюте.

Для привлечения заемных средств коммерческие банки могут выпускать облигации (эмиссионный источник привлечения ресурсов). Выпуск облигаций может иметь место только при полной оплате этим банком акций. Кроме того, банк должен утвердить к дате выпуска не менее двух годовых балансов (существовать более двух лет).

Банки вправе выпускать облигации в ограниченном размере и после полной оплаты всех ранее выпущенных акций. Облигации могут быть как именные, так и на предъявителя. Погашается заем за счет чистой прибыли банка либо при ее недостатке за счет резервного фонда. Для воздействия на курс облигаций банк может покупать или продавать их на бирже.

Свои кредитные ресурсы банки могут создавать за счет кредитов от других банков, включая ЦБ.

Российские банки из этих источников в основном используют межбанковские кредиты ЦБ РФ. На рынке межбанковских кредитов продаются и покупаются средства, находящиеся на корреспондентских счетах в ЦБ РФ (дебитовые остатки на этих счетах).

В России организаторами рынка межбанковских кредитов выступили в 1991 г. Московская международная и Московская центральная фондовые биржи, которые первыми организовали кредитные аукционы. Рынок межбанковских кредитов делится на три сегмента:

трехмесячные кредиты;

одно-двухмесячные кредиты;

"короткие деньги" (самые краткосрочные ссуды вплоть до 1-2 дней).

Значение рынка межбанковских кредитов состоит в том, что перераспределяя избыточные для некоторых банков ресурсы. Этот рынок повышает эффективность использования кредитных ресурсов банковской системой в целом. Кроме того, наличие развитого рынка межбанковских кредитов позволяет меньшие средства держать в оперативных резервах банков для поддержания их ликвидности.

1.2 Эволюция пассивных операций коммерческих банков в развитии отечественной и мировой банковской системы

На разных этапах социально-экономического развития нашей страны использование денежных сбережений населения происходило различным образом и определялось основными целевыми ориентирами общественного производства.

В период нэпа в 20-х годах, в условиях существования несоциалистических форм хозяйствования личные денежные наполнения населения объективно могли использоваться в качестве источника денежного капитала с целью извлечения прибыли. Основу для этого создавала децентрализация в целом ссудного фонда. Только через общества взаимного кредита, обслуживавшие интересы главным образом мелких частных товаропроизводителей города и деревни, осуществлялось примерно 3 процента платежного оборота. В еще более существенной мере аккумуляция капиталов частного сектора происходила в рамках системного сельскохозяйственного и функционировавшего на акционерной основе коммунального кредита, а также при участии кооперативных банков. Следует указать и на существование практически свободного перелива капитала внутри частного сектора преобладающее распространение коммерческого кредитования на основе вексельного обращения. Наблюдалось в достаточной мере свободное замещение векселей наличностью, и наоборот.

Таким образом, привлечение наличных денег населения в действовавшие на индивидуальном хозрасчете кредитные учреждения повышало их действительную кредитоспособность, при параллельном росте заинтересованности ссудозаемщиков в кредитах происходило увеличение реальных масштабов платежного оборота.

В период многоукладности экономики денежные средства населения играли роль свободных ресурсов, которые вовлекались прямо или опосредованным образом в производственный оборот в рамках как обобществленного, так и частного секторов. Иными словами, личные денежные накопления в значительной мере непосредственно служили источником кредитования инвестиционных затрат.

С исчезновением неорганизованного частного рынка, опиравшегося на индивидуальные крестьянские хозяйства, перестали существовать сколько-нибудь значительные возможности непосредственного вложения налично-денежных средств в воспроизводственный кругооборот. Тем самым в основном исчезли сами каналы вовлечения денежных средств населения в воспроизводственный оборот за рамками.

Кроме того, законодательный барьер для организованного использования индивидуальных доходов в частно-хозяйственном секторе установили кредитная реформа 1930-1932 гг., которая предусматривала ликвидацию коммерческого кредита, прекращение учета векселей и осуществление всех финансовых расчетов в безналичном порядке, централизацию ссудного фонда. В результате денежные средства населения не могли организованным образом участвовать в кредитовании частного сектора. Таким образом, закономерным следствием изменений в хозяйственном механизме экономики, нашедших адекватное отражение в кредитной реформе 1930-1932 гг., явилось ограничение функционирования денег населения исключительно сферой налично-денежного обращения и использование личных накоплений граждан.

Начало 30-х годов ознаменовалось окончательным утверждением административно-командных методов управления, важнейшим преимуществом которых была способность быстро мобилизовать материальные, трудовые и финансовые ресурсы, необходимые для обеспечения высоких темпов социально-экономического развития. Эта способность нашла свое реальное воплощение в резком повышении нормы накопления, которая характеризуется долей национального дохода, используемого на накопление. Накануне 1-й мировой войны в России эта доля составляла около 8,5 процентов национального дохода.

Установившаяся в последующие годы устойчивая тенденция к перенакоплению сопровождалась снижением жизненного уровня населения, особенно крестьянства. Следствием снижения жизненного уровня стало сокращение сбережений всех слоев общества относительно уровня их денежных доходов. На практике всего предвоенного и послевоенного периода денежные сбережения населения расширились преимущественно за счет эстенсивного фактора (роста численности трудоспособного населения, получающего стальные трудовые доходы).

Но с начала 60-х годов темпы роста совокупного объема денежных сбережений населения резко повысились, намного превзойдя темпы роста основных результирующих показателей экономического развития - прежде всего используемого национального дохода и общественной производительности труда. Этот феномен экономистами объяснялся двумя решающими причинами: во-первых, возрастанием потребностей населения в приобретении дорогостоящих товаров и услуг, во-вторых, увеличением объема неудовлетворенного платежеспособного спроса на многие виды потребительских благ. Если возрастание потребностей в дорогостоящих товарах длительного пользования свидетельствовало о повышении общего жизненного уровня населения, то увеличение неудовлетворенного платежеспособного спроса было признаком нарастания инфляционных тенденций в экономике.

Советская экономическая наука традиционно характеризовала роль денежных сбережений в экономике страны следующим образом.

Во-первых, денежные сбережения рассматривались фактором роста благосостояния народа. Во взаимоотношении с процессом формирования доходов и потребностей населения сбережения включались в комплекс показателей, характеризующих уровень жизни народа. Во-вторых, сбережения анализировались как фактор денежного обращения.

Установление объективности формирования сбережений связывалось, прежде всего, с выяснением сбалансированности роста денежных доходов и услуг и возможностей их реализации. В-третьих, денежным сбережениям населения отводилась большая роль в формировании кредитных ресурсов народного хозяйства.

Денежные сбережения в отечественной экономической литературе принято разделять на неорганизованные и организованные. К неорганизованным сбережениям относятся денежные суммы, находящиеся на руках у населения, кроме денежной наличности, расходуемой на повседневные нужды. Сбережения, которые клиенты хранят в специальных кредитных учреждениях являются организованными. Организатором в нашей стране всегда было государство, которое действовало через посредство кредитных учреждений.

Неорганизованные сбережения, находясь на руках у населения в форме наличных, выпадают из денежного оборота страны до времени использования населением для приобретения тех или иных товаров и услуг. Учет неорганизованных сбережений населения практически невозможен, поскольку суммы этих сбережений нельзя отделять от денежной массы, находящейся в обращении.

Невозможность точной количественной оценки неорганизованных сбережений было причиной, не позволяющей планомерно использовать их для финансирования и кредитования народного хозяйства, учитывать их размер при планомерном регулировании денежного обращения. Кроме того, рост неорганизованных сбережений сопровождается увеличением денежной массы в обращении, в связи с тем происходит рост издержек обращения, связанных с циркуляцией возрастающего количества денежных знаков.

На суммы неорганизованных сбережений населения у торговых организаций создавались запасы товарно-материальных ценностей, которые могут оставаться нереализованными в течение длительного времени.

Таким образом, неорганизованные сбережения рассматривались как несоответствующие плановому характеру экономики, они не могли быть планомерно использованы в народном хозяйстве. Отсюда закономерно вытекали задачи максимального привлечения временно свободных денежных средств населения во вклады в кредитные учреждения, прежде всего в учреждения Сбербанка РФ.

Организованные сбережения населения, аккумулированные кредитными учреждениями, представляли собой весьма стабильный и подвижный фонд денежных средств, постоянно находящийся в распоряжении государства. Организация сбережений населения государством открывала широкие возможности для планирования и регулирования в сфере производства, обращения и кредита. Денежные знаки, внесенные в кредитные учреждения населением. Могли быть учтены в процессе регулирования денежного обращения и вновь использованы как средства обращения и расчетов.

Дополнительным преимуществом, которое организованные сбережения населения давали народному хозяйству, было сокращение расходов, связанных с дополнительным изготовлением денежных знаков. Таким образом, советская наука концентрировала свое внимание на изучении прежде всего организованных сбережений, исследуя направления и использования на цели социально-экономического развития страны. В отношении так называемых неорганизованных сбережений задача сводилась к их всемирному сокращению и переводу в форму организованных сбережений. Проблема сбережений в целом (независимо от их формы), их динамики и соотношения с другими пропорциями развития народного хозяйства уделялось явно недостаточное внимание.

Западными экономистами денежные сбережения, которые осуществляет население (все слои общества), рассматриваются одним из основных компонентов, макроэкономического регулирования. Равенство между денежными сбережениями населения и инвестициями, которые бизнес считает целесообразными, составляет основу макроэкономического равновесия. В теории макроэкономического регулирования национальный доход рассматривается с одной стороны, как сумма первичных доходов - заработная плата, прибыль и рента, образующихся на всех стадиях производства конечных продуктов, а с другой - как полная стоимость всех предметов, которые вещественно формируют фонды потребления и накопления. Потребительские расходы населения равны объему реализации предметов потребления. Аналитическим инструментов макроэкономики является функция потребления, понимаемая как отношение общего потребительского расхода к уровню собственного дохода. Превышение потребления над доходом рассматривается как "чистое потребление сбережений". В макроэкономическом анализе большое внимание уделяется исследованию предельной склонности к потреблению, которая определяется как часть дополнительного дохода, которая будто направлена на дополнительное потребление, и ее зеркальному отражению - предельной склонности к сбережению, т.е. той части дополнительного дохода, которая пойдет на дополнительное сбережение. Исследование предельной склонности к сбережению имеет особое значение для определения условий макроэкономического равновесия сбережений и инвестиций. Дело в том, что автоматически совпадения сбережений и инвестиций не достигается, поскольку они осуществляются разными людьми и по разным причинам. А рынки сами по себе не могут быстро скоординировать сбережения и инвестиции. Свободная рыночная экономика не может гарантировать, что всегда в наличии будет достаточный размер сбережений, чтобы обеспечить инвестиции и другие расходы, необходимые для обеспечения полной занятости и роста производства. Хозяйственная система будет находиться в состоянии устойчивого равновесия только в том случае, когда сумма дохода, которую население не использовало на потребление, совпала с размерами инвестиций, которые бизнес счел выгодным осуществлять. Если население сберегает больше, чем бизнес намерен инвестировать, равенство восстанавливается насильственно путем вынужденных инвестиций в счет нераспроданных потребительских товаров. В результате происходит спад производства, который может сопровождаться дефляцией, т.е. процессом сдерживания роста денежной массы в обращении. Для его преодоления государство может расширить "эффективный спрос" или стимулировать "побуждения к инвестированию" средствами фискальной и монетарной политики.

Если же по каким-либо причинам произойдет сокращение сбережений населения, это приведет к ограничению инвестиций несмотря на благоприятный инвестиционный климат. Американские экономисты Л. Саммерс и К. Кэрол провели исследование влияний сбережений на уровень инвестиционной деятельности в отдельных странах. Они пришли к выводу, что в США снижение денежных накоплений населения за счет улучшения социального обеспечения, развития потребительского кредита и других причин оказывает отрицательное влияние на внутренние инвестиции в стране. Опыт Японии показывает наличие прямой зависимости между высоким уровнем накопления и объемом инвестиций. Франция занимает промежуточное положение.

Таким образом, накопление денежных средств населением оказывает благоприятное влияние на развитие экономики. При помощи различных посредников сбережения в самых разнообразных формах направляются на развитие производительных сил страны.

Кто же в развитой рыночной экономике играет роль посредников, которые, с одной стороны, аккумулируют временно свободные средства субъектов рыночного хозяйства, с другой стороны, находят каналы коммерчески выгодного использования этих средств?

В настоящее время можно выделить три категории таких посредников:

) широко разветвленная система кредитно-финансовых учреждений, включающая банковские и небанковские организации;

) рынок ценных бумаг;

) сохранившиеся в развитой экономике такие кредитные посредники, которые были типичны для прошлых, в том числе и феодальных эпох.

Решающую роль сейчас играют кредитно-финансовые учреждения и рынок ценных бумаг. Именно они аккумулируют и распределяют свыше 90% всего ссудного капитала.

Первая группа представлена коммерческими банками, за универсализм кредитно-финансовых операций их часто называют "финансовыми универсалами" или "кредитными супермаркетами". По сути, коммерческие банки занимаются всеми видами активных и пассивных операций.

В структуре финансовых учреждений существуют две основные группы:

) посредники универсального профиля, занимающиеся, по существу, всеми или преобладающим большинством кредитно-финансовых операций пассивного и активного характера; и

) посредники, специализирующиеся на каких-то определенных операциях.

Вторая группа - специализированные кредитно-финансовые учреждения представлены различными банковскими и небанковскими учреждениями. Важнейшими из них в современный период можно считать траст-компании (а также траст-отделы коммерческих банков), занимающиеся так называемыми трастовыми (доверительными) операциями, т.е. операциями по управлению на основе доверенности имуществом частных лиц или выполнением различных доверительных функций для акционерных компаний и другого предпринимательства; компании по страхованию жизни или имущества; пенсионные фонды, чьи средства складываются из регулярных взносов работников акционерных компаний и затем инвестируются в акции и облигации частного предпринимательства; инвестиционные банки и компании, специализирующиеся на размещении своих средств в ценные бумаги; ссудо-сберегательные ассоциации и взаимно-сберегательные банки, специализирующиеся на аккумулировании средств мелких вкладчиков и размещении их либо в кредитные операции (например, в ипотечный кредит), либо в определенные виды ценных бумаг и др.

Описанная кредитно-банковская система вместе с рынком ценных бумаг представляет мощнейшую структуру в развитой рыночной экономике. Она способствует превращению огромной массы свободных денежных средств предпринимательства и населения в активно действующий капитал или в средства финансовой поддержки государства.

Формирование основ рыночной экономики в Российской Федерации сопровождалось коренным преобразованием кредитной системы. В настоящее время в России создана двухуровневая кредитная система рыночного типа. На верхнем уровне находится Центральный банк (банк России), основной задачей которого является поддержание устойчивости денежной единицы и стабильности ее валютного курса. Банки нижнего уровня кредитной системы, обладая полной экономической самостоятельностью, перераспределяют временно свободные сбережения и капиталы на условиях возвратности, преследуя при этом цель получения прибыли на основе кругооборота капитала.

Прежняя монополия Сбербанка СССР на привлечение сбережений населения нарушена. Коммерческие банки получили право на проведение операций с населением, в том числе вкладных операций. Тем не менее, в силу исторических причин традиционная форма капитализации временно не используемых (по различным мотивам) населением части его денежных доходов в виде вкладов в учреждения сбербанка является в настоящее время основой. Можно прогнозировать и дальнейшее сохранение за ним лидирующего положения, учитывая государственную гарантию по вкладам и отсутствие у населения, в силу объективных условий, культуры экономического поведения.

Рыночные отношения породили и такую форму привлечения сбережений населения как покупка ценных бумаг. Сейчас это - главным образом, облигации госзаймов, сберегательные сертификаты, акции некоторых предприятий. Для них вопрос эффективного использования привлеченных с их помощью средств также весьма актуален. Вместе с тем важнейшим условием дальнейшего расширения применения ценных бумаг является создание нового законодательства, определяющего и регламентирующего их выпуск и обращение, а также специфического центрального органа (например, в США - Комиссия по ценным бумагам и биржам), контролирующего выполнение такого законодательства, отвечающего за своевременное изменение его пунктов и его дополнение. Анализ экономических прогнозов развития рынка ценных бумаг позволяет предположить, что в течение всего переходного периода основной формой мобилизации временно свободных средств населения останутся вклады в сберегательный и коммерческие банки. Активность банков в этом направлении приобретает особое значение, поскольку от объема привлеченных ими средств зависят их возможности по кредитованию клиентов. Практика западных банков, в частности, показывает, что размеры долгосрочных банковских ссуд находятся в тесной зависимости от размеров срочных вкладов населения в банках.

К сожалению, особенности предыдущего этапа развития России не позволили создать для населения достаточных стимулов к сбережению и накоплению денежных средств. Сбережения носили вынужденный характер и отражали преимущественно неудовлетворенный спрос на потребительские товары. Традиции сбережения денежных средств с целью их последующего инвестирования были во многом утеряны. Восстановление рыночных отношений в экономике России, обострив проблему поиска альтернативных госбюджету источников финансирования, заставило уделить внимание изучению и разработке новых форм привлечения средств населения во вклады в банки и другие финансово-кредитные учреждения.

Коммерческие банки могут осуществлять активные кредитные и другие операции в пределах собственных, привлеченных и эмитированных средств. В связи этим в современных условиях вопросы наращивания ресурсного потенциала и обеспечения его стабильности приобретают особую остроту.

С одной стороны, идет процесс создания многочисленных самостоятельных банков, действующих на коммерческих началах. На конец 1992 года общее количество по России насчитывается более 1800, растущая конкуренция между ними предопределяет новый подход к решению данной проблемы. Ушла в историю ранее действовавшая система централизованного формирования использования кредитных ресурсов. Теперь каждый банк на свой страх и риск покупает и продает ресурсы. К тому же прежнее административное прикрепление капиталов к определенному банку уступило место добровольному выбору кредитного учреждения для кредитно-расчетного, кассового и иного обслуживания. Расширилась и сфера приложения денежных средств как юридическими, так и физическими лицами. Так, предприятия и население могут осуществлять долгосрочные вложения (инвестиции) в ценные бумаги других предприятий, процентные облигации государственных и местных займов, уставные фонды предприятий, созданных на территории страны, в капитал предприятий за рубежом, предоставлять друг другу займы.

С другой стороны, крайне неустойчивая политическая и экономическая обстановка в стране, распад сложившихся хозяйственных связей, бюджетный дефицит. Гиперинфляция подрывают основы ресурсной базы банков. Предприятия и население неустойчиво ищут новые фонды размещения временно свободных денежных средств, нередко вкладывать их в движимое и недвижимое имущество, валюту, также в акции и другие ценные бумаги. В этой связи привлеченные банками ресурсы имеют в основном краткосрочный характер. Между тем уже в ближайшее время банкам предстоит изыскать значительные объемы ресурсов для средне - и долгосрочного кредитования мероприятий по структурной перестройке народного хозяйства, конверсии военно-промышленного производства, модернизации основных производственных фондов, приватизации государственных предприятий, расширению производства товаров и услуг для населения, развитию кооперативного и индивидуального жилищного строительства и осуществлению экономических программ.

Ресурсы и кредит представляют, так сказать, две стороны медали, два момента единого процесса движения стоимости. Восстановление назначения кредита лежит, в частности, в плоскости восстановления объективной связи качественной и количественной (задаваемой ресурсами) определенности кредита. Это, в свою очередь, требует детальной разработки проблемы кредитных ресурсов. Конкретное наполнение данная проблема приобретает в связи с коммерциализацией банков. В коммерческих банках кредитные ресурсы реально выступают основным объектом их деятельности и определяют границы активных банковских операций, без этого, т.е. без восстановления приоритета пассивных операций над активными, полноценный хозрасчет в банковской системе просто не может быть построен. Таким образом, переход к двухуровневой банковской системе и создание экономически самостоятельных коммерческих банков четко обозначили проблему формирования пассивов как одну из наиболее актуальных в деятельности банков.

Д. Рикардо считал, что банк в подлинном смысле слова возникает лишь там, где совершаются операции не только с собственными, но и чужими капиталами, т.е. когда банк не только кредит предоставляет, но и получает. Прошедшие столетия подтвердили верность этого высказывания - основная часть банковских ресурсов предоставлена именно привлеченными средствами. На рубеже 80-х годов отношение собственного капитала к заемным средствам составило в Швейцарии - 1: 12, в США - 1: 15, в ФРГ - 1: 30, в Японии - 1: 83.

Пассивные операции коммерческих банков - операции, связанные с привлечением средств вкладчиков и других кредиторов, обеспечивающие формирование значительной части ресурсов банка. Специфическая особенность деятельности коммерческих банков заключается в том, что основным источником формирования его ресурсов являются не собственные (как у промышленных предприятий), а привеченные средства. Так, в коммерческих банках США за счет заемных средств формируется почти 93% общей суммы активов.

Пассивные операции являются исходными в деятельности коммерческих банков, поскольку банк, как правило, сначала формирует свои ресурсы, а затем размещает их среди заемщиков на различных условиях.

Привлекаемые банками ресурсы весьма разнообразны по своему составу, но главным их видом являются депозиты.

Практика термина "депозиты" в экономической литературе неоднозначна. В зарубежной литературе под депозитами понимаются все срочные и бессрочные вклады клиентов банка, кроме сберегательных. В отечественной практике к депозитам относят лишь срочные вклады предприятий и физических лиц, не учитывая средств на расчетных, текущих, бюджетных и прочих счетах специального назначения.

На наш взгляд, латинское слово "депозитизм" в переводе означат "вещь, отданная на хранение", и подобный перевод позволяет понимать под депозитом "любой открываемый клиенту в банке счет, на котором хранятся его денежные средства, включая активно-пассивный счет при образовании на нем дебетового сальдо", т.е. овердрафта. Как правило, размер овердрафта ограничивается величиной месячного дохода клиента или же иной, заранее оговоренной суммой, предусматривается источник, срок погашения образовавшейся задолженности процент за кредит.

Среди пассивных операций коммерческих банков наибольшее значение для привлечения денежных средств имеет формирование депозитов, т.е. вкладов денежных средств отдельными лицами и субъектами хозяйственной деятельности. Вкладчики охотно помещают свои средства в коммерческие банки из-за их надежности, доходности и других преимуществ. Среди депозитов выделяются вклады до востребования, которые могут быть изъяты в любой срок, служат базой формирования чекового обращения и по которым банк не платит обычно проценты своим вкладчикам. Срочные и сберегательные вклады, помещаемые на какой-то определенный срок и приносящие вкладчикам определенный процент.

Особым видом банковских депозитов являются вклады населения. До реформы банковской системы подавляющая часть сбережений населения хранилась на счетах в сберкассах.

Коммерческие банки, испытывая острую потребность в кредитных ресурсах, стали активно осваивать нетрадиционные формы привлечения средств населения, проявляя при этом большую гибкость и максимально учитывая интересы населения.

Ведение коммерческими банками текущих счетов до востребования для населения, в которые зачислялись бы доходы физических лиц и с которых производились бы их расходы, позволило бы полнее удовлетворить потребности клиентов банка в соответствующих услугах, улучшить качество обслуживания, повысить заинтересованность инвесторов в размещении своих средств на счетах в банке и в конечном счете привлечь новых вкладчиков.

Большинство коммерческих банков предпочитает использовать в отношениях с населением сберегательные вклады. К сберегательным относятся вклады, образованные с целью накопления или сохранения денежных сбережений. Их отличительной особенностью являются мотивация их возникновения - поощрение бережливости, а также изначальное отсутствие ограничений срока действия вклада. Сберегательный вклад оформляется, как правило, сберегательной книжкой, в которой содержатся правила пользования счетом, отражаются все операции по его ведению. В зависимости от способа изъятия средств различают сберегательные вклады с договорным сроком уведомления, а в некоторых странах - с законодательно установленным сроком оповещения об изъятии вклада.

Широкое внедрение в практику работы коммерческих банков, сберегательных вкладов и, в первую очередь, вкладов населения является важнейшим направлением укрепления и повышения устойчивости и ресурсной базы. Вклады населения - это наиболее устойчивая часть мобилизуемых банками ресурсов. Чем больше число клиентов обслуживается банком и чем мельче остатки средств на счетах, тем большая часть ресурсов может быть использована банками для своих операций.

В условиях рыночных отношений роль депозитных банковских операций с населением в коммерческих банках должна неизменно возрасти. Правильная эффективная организация этих операций необходима для обеспечения нормальной банковской деятельности на коммерческих началах, регулирования денежной массы в стране, успешного осуществления традиционных операций банка, особенно безналичных расчетов, расширения предоставляемых вкладчикам услуг и в конечном счете перехода к комплексному банковскому обслуживанию клиентуры.

Сберегательные счета . Изъятие вклада со счета осуществляется немедленно по требованию владельца. Ставки по этому и другим вкладам счетов устанавливаются обычно в соответствии с процентной ставкой какого-либо обязательства, образующегося на открытом рынке и сроки которого соответствуют срокам данного счета. Так, величина процента по сберегательному счету определяется процентом по тридцатидневным банковским сертификатам. Банк несет операционные издержки, за которые взимает плату, и процентные издержки.

Сберегательные счета капиталов . Свое название они получили благодаря тому, что уровень процентной ставки по этим счетам устанавливается исходя из среднего процента по государственным облигациям в данной стране (как правило, это облигации на срок от 3 до 10 лет). По мере формирования капиталов в России эти счета могут стать чрезвычайно привлекательными для банковских клиентов, получающих по ним доход, равный доходу по государственным ценным бумагам. Опыт работы западных коммерческих банков свидетельствует о том, что это способствует повышению доверия клиентов к банку и активному размещению ими свободных средств на этих счетах.

Студенческие счета . Эти счета получили практически повсеместное распространение во всех промышленно развитых странах. Они открываются банками только студентам высших учебных заведений и являются своеобразной комбинацией двух счетов - расчетного и сберегательного, на которые студентам перечисляется назначенная государством стипендия. Ведение таких счетов оказывается выгодным как для банков, получающих значительные дополнительные средства, так и для бухгалтерии вузов, снимая с них необходимость производить трудоемкие расчеты и выплаты стипендий тысячам студентов. Кроме того, ряд существенных преимуществ от хранения своих средств на этих счетах получают и сами студенты - в основном благодаря удобству производимых ими расчетов и возможности получения кредитов в банке.

Автоматические сберегательные счета . Эти счета коммерческие банки промышленно развитых стран открывают лишь тем физическим лицам, которые имеют текущий (расчетный) счет непосредственно в данном банке. Эти счета являются аналогом срочных вкладов, на которые регулярно по указанию клиента банк осуществляет переводы сумм с его текущего (расчетного) счета на "автоматический" сберегательный счет. По остатку на котором начисляется намного больший процент, чем по расчетному счету. Зачисление денег клиента на этот счет происходит 3-4 раза в месяц по определенным числам.

Сберегательные счета "для состоятельных людей" в банковской практике западных стран используются обычно клиентами инвестирующими свои средства в недвижимость и ценные бумаги. Название этих счетов объясняется тем, что режим их использования предлагает сравнительно высокий первоначальный взнос для открытия счета и низкую комиссию при снятии значительных сумм. Кроме того, при покупке клиентов ценных бумаг или недвижимого имущества банк не взимает комиссии вообще.

Счета для покупки драгоценных металлов достаточно широко используются банками промышленно развитых стран в отношении клиентов, заинтересованных в купле-продаже различных драгоценных металлов (золота, серебра, платины, палладия и др.), а также всевозможных изделий из них. Клиенты, открывшие подобные счета в банках, получают возможность ежегодно приобретать и продавать слитки, пластины, монеты, медальоны и т.п. При этом по каждой такой операции банк взимает относительно высокую комиссию (до 6%) со стоимости продаваемых и покупаемых металлов. Проценты по этим счетам не начисляются, и предполагается, что клиент будет получать доходы - спекулятивных сделок на рынке драгоценных металлов. Причем в некоторых странах (например, в Нидерландах) эта прибыль налогом не облагается. Есть Указ Президента РФ "О развитии рынка драгоценных металлов и драгоценных камней в РФ". Указ устанавливает, что выдача банкам лицензии на проведении операций с драгоценными металлами и камнями осуществляется ЦБ РФ по согласованию с МФ РФ.

Вышеперечисленные сберегательные счета для физических лиц не имеют аналога в практике работы коммерческих банков России. Использование этих счетов может найти свое практическое применение и в деятельности российских коммерческих банков.

В России практически неизвестны так называемые "депозиты на особые цели" ("целевые депозиты"), которые могли найти повсеместное применение как физических, так и юридических лиц. Основное отличие депозитных счетов от сберегательных состоит в большей процентной ставке, устанавливаемой по депозитным счетам, а также в меньшем сроке хранения средств вкладчика на этих счетах. Кроме того, за клиентом сохраняется право снятия в любой момент всей суммы вклада при условии сохранения целевого характера, объявляемого при открытии депозитного счета.

Коммерческие банки всегда стремились получить максимальную прибыль с каждого клиента и поэтому предлагали комплексы услуг.

Организация депозитных операций играет большую роль для обеспечения ликвидности коммерческих банков. В последние годы за рубежом, по свидетельству западных экономистов, получила развитие теория регулирования банковской ликвидности через управление пассивами.

Управляемые пассивы - определенные источники денежных фондов, которые банк в состоянии привлечь самостоятельно, путем предложения более высокой нормы процента. В их число входят депозитные сертификаты, займы, а также взятые в ссуду средства из федеральных фондов.

Коммерческие банки, нуждаясь в кредитных ресурсах, должны не только максимально мобилизовать имеющиеся в хозяйстве и у населения сбережения, но и сформировать достаточно эффективные стимулы к накоплению средств должны формироваться на основе гибкой депозитной политики коммерческих банков. Помимо высоких процентов, выплачиваемых по вкладам, кредиторам банка необходимы высокие гарантии надежности помещения накопленных в банке, созданию которых служит формирование в РФ фонда страхования депозитов в коммерческих банках.

Наряду со страхованием депозитов важное значение для вкладчиков имеет допустимость информации о деятельности коммерческих банков и о тех гарантиях, которые они могут дать. Решая вопрос об использовании имеющихся у него средств, кредитор должен иметь достаточную информацию о финансовом состоянии банка, чтобы самому оценить риск будущих вложений.

В настоящее время многие коммерческие банки публикуют в периодической печати свои балансы. Для кредитно-расчетного и кассового обслуживания населения в коммерческих банках созданы специализированные структурные подразделения, ведающие вопросами привлечения вкладов населения и его кредитования.

2. Анализ пассивных операций ОАО "ВТБ"

2.1 Организационно-экономическая характеристика банка

Банк ВТБ, ранее известный как Внешторгбанк (далее - "Банк" или "ВТБ"), был учрежден 17 октября 1990 года в качестве российского банка внешней торговли в соответствии с законодательством Российской Федерации.

В 1998 году после ряда реорганизаций ВТБ был преобразован в открытое акционерное общество. В октябре 2006 года Группа приступила к запуску нового бренда с целью изменения своего названия с "Внешторгбанк" на ВТБ. В марте 2007 года Внешторгбанк был переименован в Банк ВТБ (открытое акционерное общество).

января 1991 года ВТБ получил генеральную лицензию на ведение банковской деятельности (номер 1000), выданную Центральным банком Российской Федерации (далее по тексту - "ЦБ РФ"). Кроме того, ВТБ имеет лицензии, необходимые для владения и осуществления торговых операций с ценными бумагами, а также для проведения прочих операций с ценными бумагами, включая брокерскую, дилерскую и депозитарную деятельность, и для выполнения функции специализированного депозитария и управления активами.

Деятельность ВТБ и других российских банков, входящих в состав Группы, регулируется и контролируется ЦБ РФ и Федеральной службой по финансовым рынкам. Иностранные банки, входящие в состав Группы, осуществляют деятельность в соответствии с местными нормами, регулирующими банковскую деятельность в странах, где находятся эти банки.

декабря 2004 года Банк стал участником системы обязательного страхования вкладов, регулируемой Государственной корпорацией "Агентство по страхованию вкладов" (АСВ). Все российские дочерние банки.

Группы (ЗАО "Банк ВТБ 24", ОАО "Банк Москвы" и ОАО "Лето-банк") также являются участниками системы обязательного страхования вкладов АСВ. С 1 октября 2008 года в рамках указанной системы АСВ гарантирует возмещение суммы вклада физических лиц на сумму до 700 тысяч российских рублей (максимальный размер гарантированных выплат) для каждого физического лица со 100% возмещением суммы вклада.

октября 2005 года был зарегистрирован новый юридический адрес Банка: Российская Федерация, 190000, Санкт-Петербург, ул. Большая Морская, 29. Головной офис ВТБ расположен в Москве.

Группа осуществляет деятельность в корпоративно-инвестиционном банковском секторе, розничном банковском секторе, секторе недвижимости и прочих секторах. Корпоративные и инвестиционные банковские операции включают привлечение депозитов, выдачу коммерческих кредитов в свободно конвертируемых валютах и в российских рублях, проведение расчетов по экспортным/импортным операциям клиентов, валютообменные операции, а также торговые операции с ценными бумагами и производными финансовыми инструментами. Группа осуществляет деятельность как на российском, так и на международном рынках. В России Группа осуществляет банковские операции через один материнский (ВТБ) и ряд дочерних банков, имеющих сеть, состоящую из 96 филиалов, в том числе 23 филиалов ВТБ, 49 филиалов ЗАО "Банк ВТБ 24" и 25 филиалов ОАО "Банк Москвы", расположенных в крупнейших регионах РФ. В ноябре 2013 года ОАО "ТрансКредитБанк" прекратило деятельность в качестве дочернего банка ВТБ после завершения юридического слияния ЗАО "Банк ВТБ 24" и ОАО "ТрансКредитБанк".

Деятельность Группы за пределами России осуществляется через 15 дочерних банков, расположенных в Содружестве Независимых Государств ("СНГ") (Армения, Украина (2 банка), Беларусь (2 банка), Казахстан и Азербайджан), в Европе (Австрия, Кипр, Германия, Франция, Великобритания и Сербия), в Грузии, в Африке (Ангола) и через 2 представительства, расположенные в Италии и Китае, а также через 2 филиала ВТБ, расположенные в Китае и Индии, и 2 филиала "ВТБ Капитал", Плс в Сингапуре и Дубае. Инвестиционно-банковское подразделение Группы осуществляет брокерские и дилерские операции в США, проводит операции с ценными бумагами и предоставляет финансовые консультации в Гонконге, а также занимается инвестиционно-банковской деятельностью в Болгарии.

Основным акционером ВТБ является российское государство в лице Федерального агентства по управлению федеральным имуществом, которому принадлежит 60,9% выпущенных и находящихся в обращении акций ВТБ по состоянию на 31 декабря 2013 года (на 31 декабря 2012 года: 75,5%).

На 31 декабря 2013 года численность персонала Группы составила 103,808 человек (на 31 декабря 2012 года - 80 860 человек).

Деятельность Группы преимущественно осуществляется в Российской Федерации.

В России продолжаются экономические реформы и развитие правовой, налоговой и административной инфраструктуры, которая отвечала бы требованиям рыночной экономики. Экономика страны особенно чувствительна к изменениям цен на нефть и газ.

Российская экономика подвержена влиянию рыночных колебаний и снижения темпов экономического развития в мировой экономике. В 2013 году правительство Российской Федерации и ЦБ РФ продолжили предпринимать меры по поддержке экономики с целью преодоления последствий мирового финансового кризиса. Существует неопределенность относительно дальнейшего экономического роста, возможности доступа к источникам капитала, а также стоимости капитала, что может в будущем негативно повлиять нафинансовое положение, результаты деятельности и экономические перспективы Группы. Кроме того, такие факторы как рост безработицы в России, сокращение ликвидности и рентабельности компаний, а также рост случаев банкротств юридических и физических лиц могут повлиять на способность заемщиков Группы погашать задолженность перед Группой. Помимо этого, изменение экономических условий может привести к снижению стоимости залогового обеспечения, удерживаемого по кредитам и другим обязательствам. В рамках имеющейся информации Группа отразила пересмотренные оценочные данные по ожидаемым будущим денежным потокам для целей оценки на предмет обесценения.

Другие страны. Группа осуществляет деятельность не только в России, но и в других странах СНГ (Украина, Беларусь, Казахстан, Азербайджан и Армения), а также в Грузии, европейских странах (Австрия, Германия, Франция, Великобритания, Кипр и Сербия) и некоторых других странах. Тяжелая экономическая ситуация и проблемы с ликвидностью во многих странах стали причиной падения ВВП или замедления темпов его роста, что, в свою очередь, повлекло за собой сокращение объемов потребления и инвестирования. Основными задачами национальных регулирующих органов являлось поддержание стабильности в денежно-кредитной сфере, управление экономикой в условиях падения ВВП и регулирование уровня инфляции. Республика Беларусь в 2013 году оставалась страной с гиперинфляционной экономикой.

Хотя, по мнению руководства, им предпринимаются адекватные меры для поддержки устойчивого развития бизнеса Группы в текущих обстоятельствах, непредвиденное дальнейшее ухудшение ситуации в вышеуказанных областях может негативно повлиять на результаты и финансовое положение Группы, при этом определить степень такого влияния в настоящее время не представляется возможным.

Для полного анализа эффективности деятельности банка приведем динамику его финансовых результатов (табл.2.1.)

Данные таблицы 2.1 свидетельствуют о росте как процентных доходов (на 64,7%), так и процентных расходов (на 91,5%), что в совокупности обусловило рост чистых процентных доходов на 42,3%. Также следует отметить, что банк втрое увеличил величину резерва под обесценение долговых финансовых активов, что направлено на снижение банковских рисков.

Таблица 2.1 - Финансовые результаты банка "ВТБ" за 2011-2013 гг. (млрд. руб.) (млрд. руб.)

2011201220132013в % к 2011Процентные доходы416,7555,7686,3164,7Процентные расходы189,7309,7363,3191,5Чистые процентные доходы 227,0246,0323,0142,3Создание резерва под обесценение долговых финансовых активов31,659,496,9306,6Чистые процентные доходы после создания резервов под обесценение195,4186,6226,1115,7Чистые непроцентные доходы58,2110,0104,0178,7Операционные доходы253,6296,6330,1130,2Расходы на содержание персонала и административные расходы138,1181,2210,9152,7Прибыль до налогообложения115,5115,4119,2103,2Расходы по налогу на прибыль25,024,824,196,4Чистая прибыль после налогообложения90,590,695,1105,1Прибыль после налогообложения, полученная от дочерних компаний, приобретенных исключительно в целях перепродажи--5,4-Чистая прибыль 90,590,6100,5111,0Чистая прибыль, приходящаяся на: Акционеров материнского банка Неконтрольные доли участия 89,4 1,1 85,8 4,8 101,5 1,0 113,5 90,9Прибыль на акцию: базовая и с учетом разводнения (в российских рублях и на одну акцию) 0,008550,008170,0080594,5

Источник: Отчетность банка за 2011-2013 гг.

Чистая прибыль после налогообложения (в том числе и дочерних компаний) выросла на 11,0% и составила 100,5 млрд. руб.

Также следует отметить рост чистой прибыли акционеров материнского банка, которая выросла на 13,5%.

2.2 Состав и структура пассивов ОАО "ВТБ"

Как было отмечено в теоретической части работы в основе пассивных операций коммерческого банка лежат его обязательства. Совокупность обязательств коммерческого банка складывается из балансовых обязательств: привлеченных, заемных средств, прочих обязательств (резервов на покрытие сомнительных долгов и др.) и внебалансовых (потенциальных) обязательств. В общем объеме балансовых обязательств основную сумму составляют привлеченные средства. В теории и на практике их часто рассматривают вместе с заемными ресурсами, объемы которых значительно меньшие.

Привлеченные средства состоят из депозитов физических и юридических лиц (до востребования, срочных депозитов, сберегательных вкладов), временно свободных средств по расчетным операциям. В отдельных случаях срочные депозиты и вклады оформляются банками в виде депозитных и сберегательных сертификатов. Депозитные операции выступают основным элементом банковской деятельности, так как главная функция банков - аккумулирование временно свободных денежных средств общества и перераспределение их в кредитные ресурсы для субъектов хозяйствования, государства, населения. От объема и качества привлеченных средств зависит объем и структура активов банка, его прибыльность. Инициатором данных операций выступает вкладчик.

Анализ привлеченных и заемных средств осуществляется банком на уровне отдельных счетов, клиентов (контрагентов), банковских продуктов, рыночных сегментов. Цель анализа - оценить портфель привлечения и дать предложения по его оптимизации по параметрам: наименьшая стоимость - максимальное использование - требуемая ликвидность. Основным фактором, влияющим на данное соотношение, выступает структура клиентов банка. Следовательно, обязательным предварительным этапом анализа привлеченных средств должна быть сегментация рынка по отдельным признакам клиентов, например резиденты и нерезиденты; юридические и физические лица; юридические лица в разрезе отраслей деятельности; малый, средний, большой средний остаток на счете клиента либо суммарный оборот за месяц по счету клиента; по видам валют и др.

Учитывая вышесказанное, проанализируем обязательства банка по размещению средств различных категорий клиентов (табл. 2.2).

Таблица 2.2 - Средства клиентов, размещенные на счетах ОАО "ВТБ". (млрд. руб.)

На 31 декабря 2012 г. На 31 декабря 2013 г Государственные органы властиТекущие/расчетные счета139,5126,9 258,9Срочные депозиты298,4Прочие юридические лица751,5 1 398,7Текущие/расчетные счета780,8 1154,2Срочные депозитыФизические лицаТекущие/расчетные счета306,9337,2 1 456,2Срочные депозиты1127,2Покрытие по договорам "репо"6,412,0Итого средства клиентов3 813,44 341,4

Источник: Отчетность банка

По данным таблицы 2.2 видно, что в 2013 году уменьшился размер средств на счетах государственных органов власти. По текущим счетам уменьшение составило 9,5% с 139,5 млрд. руб. до 126,9 млрд. руб., а по срочным депозитам - 13,3%, с 298,4 млрд. руб. до 258,9 млрд. руб. Незначительно снизились суммы средств на счетах других юридических лиц (на 3,8%). В то же время выросли суммы на депозитах этих юридических лиц. Рост составил 21,1% с 1154,2 млрд. руб. до 1398,7 млрд. руб.

По счетам физических лиц также наблюдается рост. По текущим счетам он составляет 9,9%, достигнув в 2013 году 337,2 млрд. руб., а по депозитам на 29,1%, что составило 1456,2 млрд. руб.

Отмеченный рост депозитов во многом стал следствием высокого рейтинга надежности банка на фоне череды банкротств многих, в том числе и крупных банков страны. Кроме того, ВТБ предлагает разнообразные депозитные продукты, которые привлекательны для корпоративных клиентов и владельцев зарплатных карт.

Еще одним фактом достойным внимания является практически двукратный рост операций по договорам "репо". Механизм операций РЕПО подразумевает, что на срок предоставления средств выступающие в качестве обеспечения ценные бумаги переходят в собственность к кредитору, что упрощает разрешение ситуаций при неисполнении обязательств заемщиком и снижает кредитный риск.

Таким образом, средства клиентов, размещенных на средствах банка, увеличились с 3 813,4 млрд. руб. до 4 341,4 млрд. руб. или на 13,8%.

Полную характеристику политики размещения средств клиентов на счетах банка даст анализ структуры по отраслям (табл.2.3).

Данные таблицы 2.3 свидетельствуют о том, что наибольший удельный в размещенных средствах занимают средства физических лиц, что неудивительно, так как юридические лица стремятся вкладывать свободные средства в более высоколиквидные активы.

Таблица 2.3 - Структура привлеченных средств на счета в разрезе отраслей (млрд. руб.)

На 31 декабря 2012 гНа 31 декабря 2013 гСумма%Сумма% Физические лица1 434,1381 793,441Нефтегазовая отрасль512,413643,715Государственные органы власти437,911385,89Финансы379,910374,89Строительство158,24241,96Промышленное производство202,15225,65Торговля и коммерция 117,33134,43Телекоммуникации и средства массовой информации70,72119,33Транспорт174,35104,62Металлургическая промышленность35,8131,01Химическая промышленность21,2130,01Энергетика Пищевая промышленность и33,7126,91сельское хозяйство28,2123,01Авиастроение10,6-19,0-Угольная промышленность1,2-12,2-Прочее195,85175,83Итого средства клиентов3 813,41004 341,4100

Все операции банка делятся на пассивные и активные.

Пассивные операции – это те, которые формируют средства банка (источник формирования). Пассивные операции банка состоят из капитальных и текущих.

Пассивные капитальные операции – это:

Эмиссия ценных бумаг банка;

Резервный капитал;

Нераспределенная прибыль.

Т.е. такие пассивные операции позволяют банку набрать собственные средства.

Как правило, собственных средств у банка не более 10-15%, все остальные средства привлеченные, т.е. средства с депозитов вкладчиков.

Привлечение депозитов – это пассивная текущая операция.

Первая статья пассива: источник собственных средств. Образуется за счет выпуска и продажи (эмиссии) ценных бумаг (акций). Кроме того, сюда могут относиться добровольные денежные взносы учредителей и акционеров.

Вторая статья пассива: прибыль. Получается за счет основных операций банка и часть ее сразу направляется в резервные фонды, которые представляют собой ежегодные отчисления в размерах, установленных законодательством.

Резервный фонд предназначен для покрытия убытков по некоторым операциям банка (н-р: по невозвращенным кредитам). Часто резервные фонды налогом не облагаются.

Кроме того, из прибыли банков может быть выплачен дивиденд его акционерам. Оставшаяся после этого нераспределенная прибыль является третьей составной частью пассива.

Для определения соотношения между общими активами банка и его собственными средствами используется следующая формула: Н=К/Ар

Этот норматив рассчитывается по каждому виду активов в отдельности и по каждому виду он умножается на свой поправочный коэффициент, величина которого зависит от степени риска этого актива.

Наибольший удельный вес среди пассивных операций банка принадлежит операциям, связанным с привлеченными средствами.

Привлеченные средства – это депозиты и кредиты, полученные банком.

Депозиты делятся на следующие виды:

До востребования;

Срочные;

Сберегательные.

Привлеченными средствами для банков могут быть кредиты, полученные на межбанковских рынках. Кредиты, полеченные у ЦБ-ка и займы на международных рынках.

Такие пассивные операции в основном применяются в случае непредвиденного оттока средств с депозитных счетов или в случае недостатка средств для финансирования очень выгодных инвестиционных предложений.

Все перечисленные выше операции возможны только для коммерческих банков.

ЦБ-ки подобных операций не проводят, т.к. не работают с населением, а работают только с коммерческими банками.

Активные операции банка.

Банковские активы также состоят из капитальных и текущих статей.

Капитальные – это земля и здания, принадлежащие банку. Текущие – это денежные средства и векселя.

С точки зрения ликвидности принято выделять 4 группы банковских активов:

1).первичные резервы – это самые ликвидные активы. Они используются для немедленных выплат по изымаемым вкладам и по срочному кредитованию. Сюда входят: денежная наличность банков (кассовые остатки в виде банкнот и монет, и средства на корсчете банка в ЦБ). К этой же группе относятся платежные документы, находящиеся в процессе их кассирования.

Первая группа резервов не приносит доходов банку, но является главным источником его ликвидности.

2).вторичные резервы – это приносящие небольшой доход, но высоколиквидные активы, с минимальными потерями и в достаточно короткие сроки эти активы можно превратить в наличные средства.

К ним относятся: векселя, счета на сберегательных книжках, депозитные счета, депозитные и сберегательные сертификаты.

Первая и вторая группы являются основным источником банковских ресурсов. Кредиты, полученные банком у других банков считаются дополнительным источником активов.

Коммерческие банки могут получать кредиты и путем приобретения резервных фондов у ЦБ-а.

В зарубежных странах в банковской системе иногда выделяют специальные резервные банки, задача которых обеспечивать кредитом коммерческие банки.

3).портфель банковских ссуд – это самые доходные, но и самые рискованные активы. Они являются основным источником прибыли банка.

4).портфель ценных бумаг (портфель банковских инвестиций). Формирование такого портфеля преследует 2 цели:

1.приносит банку доход.

2.быть источником депозитных резервов по мере приближения сроков погашения ценных бумаг. До 80% активов коммерческого банка составляют учетно-ссудные (кредитные) операции и операции с ценными бумагами. Операции, в которых банк выступает гарантом, но не использует собственные средства отражаются на забалансовых счетах. Кроме операциям по гарантиям на забалансовых счетах отражаются: неиспользованные обязательства по предоставлению кредитов, срочные сделки с валютой и ценными бумагами и трастовые операции.

Срочные сделки – договор на срок.

Трастовые операции – доверительные операции.

У банков существует специфический метод мобилизации ресурсов – секьюритизация, т.е. превращение средств в ценные бумаги. Кроме того, этот термин означает превращение в ценные бумаги банковские требования к своим заемщикам.

Доходы от учетно-ссудных операций, проценты и дивиденды по ценным бумагам служат главным источником банковской прибыли. Однако, при управлении активами ни один банк не может исходить из того, чтобы только считать доходность. Одновременно, с увеличением доходности перед банком стоит проблема и увеличения надежности вложения своих активов.

Пассивные операции.

Пассивные операции коммерческого банка - это деятельность банка по аккумулированию собственных и привлеченных средств в целях их размещения.

Назначение операций коммерческого банка состоит в следующем:

обеспечение ресурсами деятельности банка;

формирование дополнительных источников средств для производительного использования в экономике;

увеличение доходов физических и юридических лиц, получающих банковские проценты по вкладам;

рост собственного капитала банка;

создание резервных фондов страхования банковских операций.

Пассивные операции - операции по мобилизации средств, а именно: привлечение кредитов, вкладов (депозитных, сберегательных), получение кредитов от других банков, эмиссия собственных ценных бумаг. Средства, получаемые в результате пассивных операций, являются основой непосредственной банковской деятельности. Активные операции - операции по размещению средств. В результате активных операций банки получают дебетовые проценты, которые должны быть выше кредитовых процентов, выплачиваемых банком по пассивным операциям. Разница между дебетовыми и кредитовыми процентами (маржа) - одна из важнейших традиционных статей дохода банка (банковская прибыль формируется и за счет комиссионных сборов за банковские услуги).

Основные пассивные операции коммерческого банка - депозитные.

Депозитные операции - это срочные и бессрочные вложения клиентов банка. Средства, хранящиеся на счетах до востребования (бессрочные вклады), предназначаются для осуществления текущих платежей - наличными или через банк при помощи чеков, кредитных карточек или аккредитивов. Другой вид депозитных вкладов - срочные вклады (с определенными сроками погашения). По этим вкладам обычно выплачиваются более высокие проценты, зависящие от срока вклада, поскольку банки могут более длительное время распоряжаться средствами вкладчика и имеют возможность реинвестировать их. Чаще всего на срочные счета помещаются средства целевого назначения, например суммы, предназначенные предпринимателем для покупки оборудования через 6 месяцев.

К пассивным операциям относятся и различные сберегательные операции. Сберегательные депозиты служат для накопления средств клиента, о чем клиенту выдается свидетельство (сберегательная книжка).

Также, к пассивным операциям коммерческого банка можно отнести:

• создание и увеличение собственного капитала за счет отчислений от прибыли;
• эмиссию ценных бумаг и их размещение на открытом рынке;
• депозитные операции;
• межбанковские займы на внутреннем и внешнем рынке.

Среди депозитных операций выделяют следующие группы:

¾ депозиты до востребования;

¾ срочные и сберегательные депозиты.

Активные операции.

Это операции по размещению привлеченных и собственных средств коммерческого банка в целях получения дохода и создания условий для проведения банковских операций.

Активные операции коммерческого банка - это прежде всего кредитные операции, инвестиционные операции, операции по формированию имущества банка, расчетно-кассовые операции, комиссионно-посреднические (факторинг, лизинг, форфейтинг и пр.). Все кредитные операции можно сгруппировать следующим образом (рис.):

Активные операции банков - это операции по выдаче (размещению) различного рода кредитов. Наиболее часто встречающимся видом кредита, выдаваемого банками, является краткосрочная ссуда экономическим агентам, обычно для финансирования покупки товарно-материальных ценностей. Эта ссуда может выдаваться под реальное обеспечение или без него, но в любом случае для ее получения необходимо наличие отчетных финансовых документов, характеризующих финансовое положение заемщика, с тем, чтобы банк мог в любой момент оценить вероятность своевременного погашения ссуды.

Основные операции и роль коммерческих банков в рыночной экономике. Создание денег банковским сектором

Операции коммерческих банков, которые продолжают играть роль "рабочих лошадок" в современной банковской системе, можно разделить на три основные группы: пассивные (привлечение средств), активные (размещение средств) и комиссионно-посреднические и доверительные. Ресурсы банков складываются из собственных, привлеченных и эмитированных средств. Собственные средства (акционерный и резервный капитал и нераспределенная прибыль) составляют около 10% ресурсов современного банка. Основная их часть - привлеченные в форме депозитов средства. Под депозитами понимаются как срочные, так и бессрочные (счета до востребования) вклады клиентов банка. Вклады до востребования предназначены в основном для текущих расчетов, срочные вклады вносятся на более длительные сроки. Банк может располагать этими вкладами продолжительное время, увеличив свои доходы от процентов за счет кредитов, выданных под эти вклады.

В активных операциях банков основная доля приходится на кредитные операции и операции с ценными бумагами. Выдавая ссуды своим клиентам, коммерческие банки увеличивают денежное предложение, и наоборот, возврат этих ссуд сокращает денежную массу в обращении.

С ссудными операциями связан один из наиболее сложных и мистических аспектов денег и кредита. Это так называемое "мультиплицированное расширение денежного предложения". Чтобы понять суть этого явления, нам следует ввести новое понятие "обязательные банковские резервы" - это часть банковских активов, хранящихся либо в форме наличных в специальных сейфах банка, либо (большая их часть) в форме депозитов на счетах центрального банка. Резервы составляют лишь определенный процент банковских вкладов, который устанавливается центральным банком и является обязательным для всех кредитно-финансовых институтов. Коммерческий банк может выдавать новые ссуды и создавать банковские деньги только в том случае, если у него есть свободные или избыточные резервы, т.е. резервы, превышающие установленную законом минимальную сумму. В этом процессе можно выделить два шага:

¾ центральный банк принимает решение об ограничении официальных резервов некими рамками;

¾ банковская система трансформирует избыточные резервы в большее количество банковских денег.

Размер этого увеличения определяется так называемым "мультипликатором денежного предложения", который рассчитывается как величина, обратная норме резервных требований. Таким образом, если банковская система получает определенную сумму избыточных резервов (например, за счет новых вкладов), она может увеличить предложение денег на величину, равную произведению избыточных резервов на мультипликатор денежного предложения. Но процесс может идти и в обратном направлении, когда дефицит в резервах приводит к разрушению депозитов и сокращению предложения банковских денег.

Помимо ссудных операций, еще одним видом банковских операций являются банковские услуги. Они включают операции с валютой, платежный оборот, доверительные операции (управление имуществом клиентов по доверенности), размещение и хранение ценных бумаг.

Наряду с вышеназванными традиционными операциями банков в последнее время стали широко использоваться такие банковские услуги, как лизинг и факторинг. Лизинг - это приобретение банком имущества, например компьютерного оборудования, для сдачи его в аренду пользователям. Это новая форма финансирования, которая дает ряд преимуществ, как лизингодателю, так и лизингополучателю. Факторинг - это передача компанией управления своей дебиторской задолженностью банку, который берет также обязательство финансировать по мере необходимости при помощи кредита выполнение всех финансовых обязательств данной фирмы. Факторинг является универсальной системой обслуживания клиентов, включая бухгалтерское, информационное, рекламное, сбытовое, страховое, кредитное и юридическое. Благодаря факторингу значительно ускоряется оборачиваемость средств в расчетах.

Поскольку банки - это чисто коммерческие предприятия, их целью является получение прибыли. Валовая прибыль состоит из доходов от учетно-ссудных операций, процентов и дивидендов от инвестиций в ценные бумаги, комиссионных от посреднических операций, доходов от внешних операции, прибыли от учредительства и биржевых сделок. Чистая прибыль банка - это разница между валовой прибылью и всеми затратами по осуществлению банковских операций. Норму банковской прибыли составляет отношение чистой прибыли к собственному капиталу банка.

Роль коммерческих банков в рыночной экономике не ограничивается теми функциями, о которых речь шла выше. Очень часто, когда хотят уточнить роль банков в экономике, говорят, что они выполняют функцию посредника в сфере спроса и предложения капиталов, особенно краткосрочных. В таком случае их роль должна заключаться в предоставлении фирмам средств, привлеченных на депозиты. В действительности, роль банков лучше характеризует выражение "банковская индустрия", поскольку она намного важнее, чем у обычных посредников. К их основной деятельности относится эмиссия платежных средств.

В задачу банков входит выпуск денег тремя способами, которые различаются эквивалентами новых денежных знаков: это требования к экономике, к государственному казначейству и иностранной валюте:

¾ что касается кредитования экономики, то банки предоставляют платежные средства в форме кратко-, средне- и долгосрочных кредитов;

¾ в том случае, когда банки осуществляют подписку на государственные ценные бумаги, они превращают платежные требования к государственному казначейству в платежные средства;

¾ покупая иностранную валюту, банки тем самым превращают платежные требования на заграницу в платежные средства для внутреннего обращения.

Основные банковские операции:

В целом, повторяясь, к банковским операциям относятся:

• привлечение денежных средств физических и юридических лиц во вклады (до востребования и на определенный срок);
• размещение привлеченных средств от своего имени и за свой счет;
• открытие и ведение банковских счетов физических и юридических лиц;
• осуществление расчетов по поручению физических и юридических лиц, в том числе банков-корреспондентов, по их банковским счетам;
• инкассация денежных средств, векселей, платежных и расчетных документов, кассовое обслуживание физических и юридических лиц;
• купля-продажа иностранной валюты в наличной и безналичной формах;
• привлечение во вклады и размещение драгоценных металлов;
• выдача банковских гарантий;
• осуществление переводов денежных средств по поручению физических лиц без открытия банковских счетов (за исключением почтовых переводов).

Кредитная организация помимо перечисленных банковских операций вправе осуществлять следующие сделки:

• выдачу поручительств за третьих лиц, предусматривающих исполнение обязательств в денежной форме;
• приобретение права требования от третьих лиц исполнения обязательств в денежной форме;
• доверительное управление денежными средствами и иным имуществом по договору с физическими и юридическими лицами;
• осуществление операций с драгоценными металлами и драгоценными камнями в соответствии с законодательством РК;
• предоставление в аренду физическим и юридическим лицам специальных помещений или находящихся в них сейфов для хранения документов и ценностей;
• лизинговые операции;
• оказание консультационных и информационных услуг.

Кредитная организация вправе осуществлять иные сделки в соответствии с законодательством Казахстана.

Все банковские операции и другие сделки осуществляются в тенге, а при наличии соответствующей лицензии Нац. Банка - и в иностранной валюте. Правила осуществления банковских операций, в том числе правила их материально-технического обеспечения, устанавливаются Нац. Банком РК в соответствии с законами.

Кредитной организации запрещается заниматься производственной, торговой и страховой деятельностью.

Коммерческие банки являются деловыми предприятиями, выполняющими функции финансовых посредников. Так, они привлекают сбережения населения, капиталы, прочие свободные средства, которые высвобождаются в ходе хоздейятельности, для предоставления их в пользование другим субъектам экономической деятельности, временно нуждающимся в дополнительных средствах.

Для решения этих задач банки осуществляют банковские операции. Основными операциями этого направления являются операции, называемые активными и пассивными.

Необходимы для привлечения и концентрации капиталов как оборотных средств. Активные операции имеют целью размещение привлеченных ресурсов для получения прибыли. Пассивные операции коммерческих банков называют операциями по аккумулированию собственных ресурсов, которые необходимы для проведения активных операций (включая кредитные).

Формирование ресурсов банка происходит за счет привлечения средств населения во вклады, эмиссии банковских ценных бумаг, получение кредитов сторонних банков и других операций, которые приводят к увеличению средств, появляющихся в распоряжении банковского учреждения.

Пассивные операции коммерческих банков включают прием депозитов; выпуск банковских ценных бумаг (векселей, облигаций, сберегательных, ведение счетов разных клиентов, включая банки-корреспонденты; получение включая централизованные кредитные ресурсы; евровалютные кредиты.

Коммерческие банки являются специфическими учреждениями, которые, с одной стороны, аккумулируют временно свободные денежные ресурсы, а с другой - предоставляют имеющиеся у них в наличии средства нуждающимся в русурсах предприятиям и населению во временное пользование за определенное вознаграждение.

Пассивные операции коммерческих банков определяют размер банковских ресурсов и, соответственно, определяют возможные масштабы их деятельности. При пассивных операциях средства концентрируются на пассивных или же банка. Пассивные операции помогают банкам приобретать кредитные ресурсы на свободном рынке.

Выделяют четыре основных формы пассивных операций: отчисления от собственной прибыли на увеличение или формирование фондов; первичная эмиссия банковских ценных бумаг (взносы в уставный капитал); получение кредитов от прочих юридических лиц; операции по депозитам (привлечение средств клиентов).

Пассивные операции коммерческого банка опосредуют привлечение денег, которые уже находятся в обороте. Прежде всего, к пассивным операциям относят депозитные операции по привлечению средств юрлиц и граждан во вклады либо срочные, либо до востребования. Именно и составляют основную часть пассивов банка.

Срочные депозиты определяются сроками, прописанными в договоре. По таким вкладам выплачивается более высокий процент вознаграждения, чем по вкладам до востребования. Последние же представляют собой средства на счетах, которые связаны с осуществлением расчетов и вкладами до востребования.

Активно пассивные операции коммерческих банков называются комиссионными, посредническими операциями, которые банки выполняют по поручению клиентов за плату - комиссию. Эти операции называют услугами. Выделяют расчетные услуги по внутренним и международным расчетам; трастовые услуги, которые подразумевают куплю-продажу банком инвалюты, ценных бумаг, драгметаллов по поручению клиентов; посредничество в размещении облигаций и акций; консультационное и бухгалтерское обслуживание клиентов и др.

Пассивные операции в значительной степени предопределяют условия, формы и направления использования банковских ресурсов, т.е. состав и структуру активов. При этом следует отметить, что пассивные операции исторически сыграли первичную и определяющую роль по отношению к активным, т.к. необходимым условием для осуществления активных операций является достаточность средств банка, указанных в пассиве.

С помощью пассивных операций банки формируют свои ресурсы. Суть их состоит в привлечении разных вкладов, получении кредитов от других банков, эмиссии ценных бумаг, а также проведении иных операций, в результате которых увеличиваются банковские ресурсы.

Понятие «банковские ресурсы» шире, чем понятие «ресурсы кредитования», т.к. первые используются не только для целей кредитования, но и для финансирования и выполнения других активных операций банка.

Банковские ресурсы формируются из собственных, привлеченных и заёмных средств.

СОБСТВЕННЫЙ КАПИТАЛ банка – средства, принадлежащие самому банку. За счет собственного капитала банки покрывают около 12-20 % общей потребности в ресурсах. Он незаменим на начальных этапах деятельности банка, когда учредители осуществляют ряд первоначальных расходов, без которых банк просто не может начать свою деятельность. Не менее важна роль собственного капитала как источника финансирования на последующих этапах развертывания банковских операций. Они играют важную роль и для оценки финансового положения банка. Чем больше размер собственного капитала, тем устойчивее данный банк, но тем и меньше прибыли он получит.

Чем выше удельный вес рисковых активов в балансе банка, тем большим должен быть его собственный капитал. Таким образом, можно говорить о том, что капитал банка является важнейшим страховым фондом для покрытия всевозможных претензий в случае банкротства банка и источником финансирования развития банковских операций. В связи с этим банки стремятся увеличивать свой капитал. Однако чрезмерная «капитализация» банка, выпуск излишнего числа акций по сравнению с оптимальной потребностью в собственных средствах не являются благом, а наоборот отрицательно влияют на деятельность банка. Мобилизация денежных ресурсов путем выпуска и размещения акций – относительно дорогой и далеко не всегда приемлемый для банка (с позиции контроля) способ финансирования. Как правило, дешевле и выгоднее привлечь средства вкладчиков, чем наращивать собственный капитал.

Основными элементами собственных средств, как правило, являются следующие:

• уставный капитал;
• добавочный капитал;
• фонды банков;
• доходы и прибыль.

Уставный капитал (УК), – организационно-правовая форма капитала, служащая основным обеспечением обязательств банка. Если банк создается как акционерное общество, то его УК формируется за счет средств акционеров, поступивших от реализации акций банка. Банк, являющийся обществом с ограниченной ответственностью, формирует свой УК за счет паев (вкладов) участников.

Увеличение уставного капитала возможно за счет привлечения новых акционеров (пайщиков), переоценки стоимости имущества, реинвестирования дивидендов, учредительской прибыли, перечисления средств из резервного фонда, неиспользованных средств фондов экономического стимулирования по итогам года, нераспределенной прибыли по итогам предыдущего года и др. .

УК формируется денежными взносами, материальными и нематериальными активами, ценными бумагами других эмитентов.

Резервный фонд (РФ) образуется для обеспечения обязательств и покрытия общих рисков по операциям банка, по которым не формируются специальные резервы. Все коммерческие банки осуществляют отчисления в РФ по нормативам, которые утверждаются собранием пайщиков (акционеров). Источником отчислений является прибыль банка до налогообложения.

Страховые фонды формируются из прибыли, создаются в обязательном порядке и используются для страхования кредитов на случай их невозврата, отрицательных курсовых разниц по вложениям в ценные бумаги. Чем больше страховые резервы банка, тем выше его надежность.

Добавочный капитал состоит из трех элементов: дополнительные собственные средства банка (учредительская прибыль); средства, полученные в результате переоценки основных фондов; амортизационный фонд.

Фонды экономического стимулирования банка образуются из прибыли после налогообложения. Они создаются для материального поощрения, развития банковского дела, производственного и социального развития и т.д. по решению Совета директоров или Совета банка.

Таким образом, рассмотренные фонды банка являются его кредитными ресурсами и включаются в состав капитала банка.

Фонд основных средств не является кредитным ресурсом банка, т.к. он капитализирован в основные средства. Средства, вложенные в здания и сооружения, пребывают в неликвидной форме и не могут быть использованы в качестве источника кредитных вложений.

В совокупности собственные средства банка являются его капиталом и служат одним из источников активных операций.

При этом необходимо различать собственные средства-брутто (СС б) и собственные средства-нетто (СС н) . Знать точное значение собственных средств-нетто важно потому, что именно эти средства рассматриваются в качестве кредитного ресурса. Понятие собственных средств-брутто шире, поскольку оно включает в себя размер как отвлеченных (капитализированных), иммобилизованных собственных средств, так и фактического остатка собственных средств-нетто, которые могут быть использованы для кредитования (рисунок 4).

Иммобилизованные собственные средства (СС им) показываются в активе баланса. В их состав входят следующие элементы:

– инвестиционные активы (капитализированные активы, учитывающиеся по остаточной стоимости, – инвестиции материальные и нематериальные; финансовые инвестиции – прямые финансовые инвестиции, т.е. участие коммерческого банка в деятельности других юридических лиц, и портфельные финансовые инвестиции – инвестиции в ценные бумаги и депозиты банка в других кредитнофинансовых учреждениях); – банковские расходы; – убытки.

Рисунок 4 – Структура собственных средств банка

Сумма иммобилизации выступает как отрицательный фактор банковской деятельности. Чем она больше, тем ниже уровень доходности банковских операций. Кроме того, иммобилизация средств негативно сказывается и на показателях платежеспособности банка. Сокращение суммы иммобилизации ведет к росту доходов и повышению ликвидности баланса банка.

Таким образом, собственные средства-нетто можно рассчитать по формуле:

СС н =СС б – СС им. (1)

Для обеспечения ликвидности и платежеспособности банка необходимо умение управлять собственными средствами. При расширении активных операций и росте объема депозитов возникает задача увеличения собственного капитала банка. Эффективным инструментом управления собственным капиталом выступает политика в области дивидендов по выпущенным банком акциям. Например, повышение дивидендов влечет за собой увеличение цены за акцию, а, следовательно, возможность продажи дополнительных акций и, как результат, рост собственного капитала банка. Другой задачей банка является умение эффективно использовать собственные ресурсы, увеличивая при этом доходность и ликвидность банковских операций.

Собственный капитал банка – это лишь отправная точка для организации банковского дела. В настоящее время банковские операции базируются на привлеченных и заемных ресурсах.

Привлеченные средства состоят из депозитов клиентов, привлеченных спецфондов, временно свободных средств по расчетным операциям, кредиторской задолженности клиентов. Основным элементом являются депозиты – деньги, внесенные в банк клиентами, хранящиеся на счетах и используемые в соответствии с режимом счета и банковским законодательством.

Заемные (недепозитные) средства включают в себя межбанковские ссуды, межбанковскую временную финансовую помощь и реализованные долговые ценные бумаги.

Отличие недепозитных источников банковских ресурсов от депозитов заключается в следующем:

• инициатива привлечения недепозитных средств принадлежит самому банку, тогда как в случае с депозитами активной стороной является вкладчик;
• недепозитные источники не подлежат частичному обязательному резервированию в ЦБ, следовательно, могут использоваться в полном объеме для проведения активных операций, в то время как часть привлекаемых депозитов, согласно установленным нормативам, отчисляется в фонд обязательных резервов (на 2011 г – 4% по вкладам физических и юридических лиц-резидентов).

В совокупности привлеченные и заемные средства определяют размер балансовых обязательств банка. ОБЯЗАТЕЛЬСТВА БАНКА – это средства, не принадлежащие банку, но временно участвующие в обороте банковских фондов в качестве источника его активных операций.

Для коммерческих банков вклады – это главный вид пассивов, а следовательно, такой же по значимости ресурс для проведения активных кредитных операций, как и собственные средства. Причем от характера депозитов зависят виды ссудных операций, а соответственно и размеры доходов банка.

Существуют различные признаки классификации вкладов. В зависимости от вкладчика депозиты принято разделять на депозиты физических и юридических лиц. В зависимости от срока и порядка изъятия вклады подразделяются на срочные депозиты и депозиты до востребования (рисунок 5).

Вклады до востребования размещаются в банках на различных счетах, открываемых клиентами. Они предназначены для осуществления текущих расчетов и в любой момент могут быть полностью или частично востребованы. Изъятие вкладов возможно как наличными деньгами, так и в безналичной форме.

При регулярном использовании хранящихся средств на текущих счетах у клиентов все равно остаются определенные неиспользованные остатки средств. Наличие остатков на счетах клиентов связано с оседанием средств на пассивных счетах в коммерческих банках в течение отрезка времени, установить который в момент их поступления на счет практически невозможно. Такими являются расчетные, текущие и бюджетные счета юридических и физических лиц, специальные счета, на которых хранятся целевые средства, корреспондентские счета ЛОРО по расчетам с другими банками, а также средства в расчетах. Банк, открывая счета клиентам, использует кредитовые остатки по счетам для проведения активных кредитных операций.

Рисунок 5 – Классификация депозитов

Вклады до востребования по своей природе нестабильны, что ограничивает сферу их использования коммерческими банками. По этой причине владельцам счетов до востребования выплачивается низкий процент или вообще не выплачивается. В условиях возросшей конкуренции коммерческие банки стремятся привлечь клиентов и стимулировать прирост вкладов до востребования путем предоставления дополнительных услуг владельцам счетов и повышением качества обслуживания.

Срочные вклады – это денежные средства, зачисляемые на депозитные счета на строго оговоренный срок с выплатой процента. Ставка по ним зависит от размера и срока вклада. То обстоятельство, что владелец срочного вклада может распоряжаться им только по истечении оговоренного срока, в некоторых случаях не исключает возможности досрочного получения им в банке своих денежных средств. Однако в этом случае у клиента понижается размер процента по вкладу. Банк заинтересован в привлечении срочных вкладов, т.к. они стабильны и позволяют банку располагать средствами вкладчиков в течение длительного времени. Рекомендуемый их уровень в ресурсной базе – не менее 50 %.Разновидностью срочного вклада являются банковские сертификаты .

Депозиты являются важным источником ресурсов коммерческих банков. Структура их в балансе подвижна и зависит от конъюнктуры денежного рынка. Этому источнику формирования банковских ресурсов присущи некоторые недостатки: значительные материальные затраты банка при привлечении средств во вклады, ограниченность свободных денежных средств в рамках отдельного региона. Кроме того, мобилизация средств во вклады (депозиты) зависит в значительной степени от клиентов (вкладчиков), а не от самого банка. И, тем не менее, конкурентная борьба между банками на рынке кредитных ресурсов заставляет их принимать меры по развитию услуг, способствующих привлечению депозитов.

В современных условиях коммерческие банки для оперативного привлечения денежных средств используют возможности межбанковского рынка ресурсов, на котором происходит продажа денежных средств, мобилизованных другими кредитными учреждениями. Межбанковский рынок – это часть рынка ссудных капиталов, где временно свободные денежные ресурсы кредитных учреждений привлекаются и размещаются банками между собой.

Получение межбанковского кредита осуществляется либо самостоятельно банком, либо через финансовых посредников. Если банки сами договариваются о межбанковском кредите, то их отношения оформляются специальными договорами, основная масса которых заключается в срок.

Важное место в источниках средств коммерческого банка занимают кредиты ЦБ , которые выдаются в порядке рефинансирования. Ресурсы ЦБ предоставляются, как правило, на основе генерального кредитного договора, начиная со второго года функционирования коммерческого банка на цели краткосрочного кредитования и при соблюдении коммерческим банком экономических нормативов и резервных требований.

Коммерческий банк может получить кредиты ЦБ следующих видов:

– однодневные кредиты;

– кредиты под залог государственных ценных бумаг (внутридневные, овернайт, ломбардные).

Однодневные расчетные кредиты предоставляются в соответствии с «Положением о порядке предоставления Центральным банком Российской Федерации однодневных расчетных кредитов банкам» от 09.07.96 г. в рублях на один операционный день в пределах общего объема кредитов, выдаваемых ЦБ в рамках единой государственной денежно-кредитной политики.

Для получения однодневного расчетного кредита коммерческий банк должен соответствовать следующим требованиям:

– своевременно и в полном объеме выполнять обязательные резервные требования;

– не иметь просроченной задолженности по кредитам Банка России и процентам по ним, а также по обязательным платежам, установленным законодательством;

– общая потребность в дополнительных средствах на оплату всех расчетных документов, подлежащих оплате до конца текущего дня, не должна превышать установленный банку лимит кредитования более чем в 1,5 раза;

– своевременно и в полном объеме перечислять плату за право пользования однодневным расчетным кредитом.

Предоставление кредита банку осуществляется посредством проведения платежей с корреспондентского счета банка при временном отсутствииили недостатке на этом счете денежных средств. Кредитование, как правило, производится в пределах заранее установленного лимита на основе договора. За право пользования однодневным расчетным кредитом банки обязаны ежемесячно до 15-го числа вносить плату в размере 0,1 % от установленного лимита кредитования.

Расчетный кредит предоставляется в конце текущего операционного дня и не подлежит пролонгации. Не допускается получение расчетного кредита в течение двух рабочих дней подряд. Особенностью кредита является его беззалоговый характер. За невозврат либо несвоевременный возврат кредита ЦБ взимает с банка пени в размере 0,5 ставки рефинансировании за каждый день просрочки и лишает его права на получение расчетного кредита на 3 месяца. В случае просрочки в первую очередь погашаются проценты, затем сумма просроченного основного долга и в последнюю очередь - причитающаяся сумма пени.

Кредиты ЦБ под залог ценных бумаг предоставляются в соответствии с положением «О порядке предоставления Банком России кредитов банкам, обеспеченных залогом государственных ценных бумаг» от 06.03.1998 г. Данный кредит выдается банкам - резидентам РФ в валюте РФ с целью поддержания и регулирования ликвидности банковской системы в пределах общего объема выдаваемых кредитов в соответствии с принятыми ориентирами государственной денежно-кредитной политики.

Обеспечением кредита является залог (блокировка) государственных ценных бумаг, включенных в Ломбардный список Банка России (ГКО, ОФЗ-ПК, ОФЗ-ПД, ОБР). Кредиты предоставляются при условии предварительного блокирования банком принадлежащих ему государственных ценных бумаг на счете депо в уполномоченном депозитарии.

Кредит под залог государственных ценных бумаг предоставляется банку, отвечающему следующим требованиям:

а) имеющему достаточное обеспечение по кредиту;
б) в полном объеме выполняющему обязательные резервные требования;
в) не имеющему просроченной задолженности по ранее предоставленным ЦБ кредитам и процентам по ним, а также других просроченных обязательств перед ЦБ.

Под залог государственных ценных бумаг ЦБ предоставляет коммерческим банкам следующие виды кредитов:

– внутридневные кредиты;
– однодневные расчетные кредиты (овернайт);
– ломбардные кредиты (на срок от 3 до 30 календарных дней включительно).

Ломбардные кредиты предоставляются двумя способами:

– по заявлениям банков. В этом случае кредит предоставляется в индивидуальном порядке в любой рабочий день по фиксированной ломбардной процентной ставке, установленной Банком России; срок кредита определяется в заявлении банка;

– по результатам проведенного ломбардного кредитного аукциона. В этом случае ломбардные кредиты предоставляются после проведения аукциона по процентной ставке, определяемой условиями и итогами аукциона; срок кредита определяется Банком России в официальном сообщении о проведении аукциона.

Ломбардные кредитные аукционы проводятся Банком России как процентные конкурсы заявок банков на получение ломбардного кредита. Как правило, предварительно ЦБ официально извещает банки о дате и способе проведении аукциона, общей сумме кредита, выставленной на аукцион, и сроке, на который предоставляется кредит.

Заявки банков, принятые к аукциону, ранжируются в порядке уменьшения предложенной ими процентной ставки. На основании анализа заявок Кредитный комитет ЦБ определяет ставку отсечения и объемы предоставляемых ломбардных кредитов.

Если сумма выставленного на аукцион кредита меньше общей суммы полученных заявок, заявки на кредит по ставке отсечения могут удовлетворяться частично.

Способы проведения ломбардных аукционов следующие:

– «американский» – подразумевает удовлетворение заявок (вошедших в список удовлетворенных) по процентным ставкам, предлагаемым банками в заявках, которые равны или превышают ставку отсечения, устанавливаемую Банком России по результатам аукциона; – «голландский» – предполагает удовлетворение всех заявок (вошедших в список удовлетворенных) по ставке отсечения.

Существующая в настоящее время система рефинансирования предполагает, что первоначально банки предоставляют кредиты своим клиентам за счет своего кредитного потенциала. В последующем выдача кредитаЦентральным банком коммерческому осуществляется с целью возмещения (рефинансирования) части источников кредитного потенциала коммерческого банка, которая была задействована в кредитах его клиентов.

Таким образом, рефинансирование – процесс осуществления коммерческим банком активных операций (кредитных вложений) за счет займов, полученных у других банков. Операции по рефинансированию являются межбанковскими кредитными операциями, реализуемыми коммерческими банками для мобилизации денежных средств. Плата за проданные кредитные ресурсы устанавливается на основе официальной ставки ЦБ по рефинансированию (уровню платы за централизованные кредитные ресурсы) .

Нужно иметь в виду, что относительно высокая степень зависимости коммерческих банков от займов, полученных у других банков, снижает их прибыльность, поскольку депозиты клиентов дешевле банковских кредитов. Рекомендуемый уровень для доли межбанковского кредита в ресурсной базе – 20 %.

Реальная (фактическая) цена ресурсов − это цена, фактически складывающаяся для банка. Данная цена всегда превышает номинальную. Причиной этого являются:

• депонирование части привлеченных ресурсов в Фонде обязательного резервирования (ФОР) ЦБ РФ;
• отнесение на себестоимость банковских услуг расходов по процентным платежам только в пределах нормы (учетная ставка, умноженная на коэффициент 1,1). Так, например, реальная стоимость межбанковского кредита формируется под влиянием действующей системы налогообложения. На себестоимость банковских операций относятся процентные платежи по межбанковскому кредиту, исходя из ставки, равной учетной ставке ЦБ умноженной на 1,1. Процентные платежи сверх этой нормы покрываются прибылью банка, которая является объектом налогообложения.

Тогда с учетом сказанного реальную цену ресурсов (r p ) можно рассчитать следующим образом:

r p = 100 r н − d ⋅100 , (2) где r н − номинальная цена ресурсов, в процентах; d − ставка отчислений в ФОР или ставка налога на прибыль по процентным платежам сверх нормы, в процентах.

Если к этой величине прибавить операционные и накладные расходы, планируемую прибыль, то в результате получится процентная ставка, по которой банк может размещать свои средства.

Для того, чтобы определить возможность использования депозитов до востребования для осуществления срочных активных операций коммерческие банки применяют методы количественного анализа депозитной базы. При этом рассчитываются следующие показатели, характеризующие депозитную базу.

Уровень оседания средств, У о, показывающий темп прироста ресурсной базы за анализируемый период, определяется по формуле:

У о = ПП ов ⋅100, (3)

где П в − прирост вкладов, руб.;

П о − оборот по приходу вкладов (кредитовый оборот по депозитам клиентов в банке), руб.

Например, если аналитиками установлено, что коэффициент стабильности средств на расчетных счетах предприятий составляет 55 %, то в банке должен быть резерв ликвидных средств на покрытие внезапного оттока средств со счетов в размере не менее 45 % суммы остатков на расчетных счетах.

Средний срок хранения вкладного рубля:

О ср ⋅ Д

С = В , (4)

где О ср − средний остаток вкладов, руб.;

В − обороты по выдаче вкладов, руб.;

Д − продолжительность рассматриваемого периода, дней.

Неснижаемый остаток депозитов до востребования – доля средств, которые могут быть размещены в доходные работающие активы:

О ср

Н о = П о . (5)

Коэффициент трансформации краткосрочных ресурсов в долгосрочные:

т  Д о ⋅100, (6)

К = 1− П о 

где Д о − дебетовый оборот по выдаче краткосрочных ссуд и другим краткосрочным вложениям сроком до 1 года;

П о − кредитовый оборот по поступлениям на депозитные счета (сроком до 1 года, включая счета до востребования).

Общий объем ресурсов банка (оборотный капитал), который может использоваться для осуществления активных операций (например, рассматриваться в качестве кредитного ресурса) определяется по формуле:

минимум отчислений от итога пассива).

При этом объем свободных (дефицит) кредитных ресурсов показывает резервы увеличения объемов кредитования или необходимость сокращения этих объемов:

КР с (КР д )=КР э −К р , (8)

где КР с − объем свободных кредитных ресурсов;

КР д − дефицит кредитных ресурсов;

К р − величина фактически выданных кредитов (ссудная и приравненная к ней задолженность).

Эффективность использования кредитных ресурсов, Э кр, и процент резерва в использовании кредитных ресурсов, R исп, характеризуют реальные потери прибыли банка в результате недоиспользования кредитных ресурсов:

	Э кр = , КР э
	R = (1 − Э кр ) ⋅100 .	(10)

К р

Контрольные вопросы

1. Каковы источники формирования ресурсов коммерческого банка?
2. В чем заключается экономическое значение «достаточности» банковского капитала?
3. Какими способами банки могут формировать собственные средства?
4. Какова структура собственных средств?
5. Как определить величину собственных средств, которые могут быть использованы для кредитования?
6. Как формируется уставный фонд? Каков порядок его увеличения?
7. Какие фонды создаются в результате распределения прибыли? Перечислите основные направления их использования.
8. Может ли фонд основных средств быть реальным кредитным ресурсом? Почему?
9. Какие привлеченные и заемные ресурсы используют в своей деятельности коммерческие банки?
10. Является ли выпуск долговых ценных бумаг перспективным направлением формирования ресурсов коммерческими банками?
11. Каково содержание и значение межбанковских пассивных операций?
12. Как производятся отчисления на счет обязательных резервов?
13. Каковы преимущества и недостатки образования фонда обязательных резервов?
14. По каким критериям классифицируются пассивные операции коммерческих банков?
15. Что представляют собой депозитные операции банка?
16. В чем проявляется взаимосвязь депозитной и процентной политики коммерческого банка?

Какие виды кредитов Центрального банка используют коммерческие банки для формирования своих ресурсов?